杜牧的古詩精選(九篇)

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第1篇：杜牧的古詩范文

[關(guān)鍵詞] 古代歷史劇；翻譯得失；字幕翻譯

電影是國際傳播的重要渠道，中國電影的海外推廣有利于推動民族傳統(tǒng)文化走出國門，向世界傳達(dá)主流文化、塑造國家形象、展示并提高文化軟實力。[1]面對中國對外開放程度的擴(kuò)大和國際電影業(yè)競爭的加劇，中國電影人為中國電影業(yè)的繁榮及國際推廣做出巨大的努力。他們向海外觀眾奉獻(xiàn)了不少如《臥虎藏龍》《英雄》《無極》等佳作，為中國文化的海外推介和文化軟實力的提升貢獻(xiàn)了力量。為了進(jìn)一步讓世界了解中國及中國文化，中國電影人還成功地向海外推出了《赤壁》《孔子》《鴻門宴》等古代歷史題材劇。據(jù)報道，《鴻門宴》一亮相戛納市場，就受到海外片方極大關(guān)注，成了最熱門的預(yù)售影片之一。從中國電影尤其是古代歷史題材的電影在國外取得成功的事實可見，西方對中國歷史文化的興趣愈發(fā)濃厚。這些成果的取得除歸功于導(dǎo)演、演員等電影人的辛勤勞動外，電影字幕的翻譯者同樣功不可沒。

向國外觀眾原汁原味地展現(xiàn)中國語言、歷史和文化是字幕翻譯者的神圣使命，也是電影能否在海外市場取得成功的關(guān)鍵。但由于中英語言文化的差異，字幕翻譯常常無法完全忠實地再現(xiàn)源語的語言和文化特點(diǎn)，會造成不同程度的翻譯損失現(xiàn)象。但這些電影在海外成功的事實又告訴我們，這些損失好像并未影響信息的傳播。由此，我們似乎可以得出這樣的結(jié)論：字幕翻譯的損失一定會通過某種方式得到補(bǔ)償，否則翻譯是不成功的。這體現(xiàn)了中國哲學(xué)之“有得必有失、有失必有得”的辯證關(guān)系。從翻譯的角度而言，這種得失平衡也是翻譯的本質(zhì)所在。以下本文將結(jié)合幾部較為成功的古代歷史劇的翻譯來談?wù)勛帜环g得失之辯證關(guān)系。

英國著名的翻譯理論家彼得?紐馬克（Peter Newmark）曾在其專著《翻譯面面觀》（Approaches to Translation）中較為全面地論述了翻譯中意義丟失的三種情形。其一，假若文本所描述的情形中有特定的自然環(huán)境、某一語言區(qū)域中的特定制度和文化等成分，意義的損失不可避免；其二，原文本作者與譯者的語言使用風(fēng)格不同也會使翻譯中的意義損失；最后，譯者與原文作者的意義觀和價值觀不同時，翻譯中意義的損失不可避免。[2]

由此可知，翻譯中意義的丟失是常見的，甚至是無法避免的現(xiàn)象。由于電影字幕受時間和空間的限制，字幕譯文就具有“濃縮性”特征。因此，“字幕翻譯是一種特殊的語言轉(zhuǎn)化類型：原聲口語的濃縮的書面譯文”[3]。字幕翻譯的濃縮性決定了譯文與原文信息的不對稱性，而最主要的又是表現(xiàn)在信息的不完整性上。既然意義的損失是翻譯的本質(zhì)屬性，那么成功的字幕翻譯又是如何對這些損失進(jìn)行補(bǔ)償而使交際信息的得失達(dá)到平衡的呢？以下將以古代歷史題材劇的字幕翻譯為例，從紐馬克所歸納的意義損失三種情形分別加以論述。

一、文化成分在翻譯中的得失

翻譯目的論的倡導(dǎo)者弗米爾（Vermeer）就曾對眾說紛紜的“文化”一詞下過定義。他認(rèn)為，文化是“一個社會全部的準(zhǔn)則規(guī)范和習(xí)俗慣例，是作為社會成員的個體所必須懂得的，這樣才能‘與人相類’或與人相異”[4]。翻譯意味著文化比較。譯者根據(jù)自己對源語文化專有性的了解來解釋源語文化現(xiàn)象。譯者將目標(biāo)語文本提供給新的讀者，而此譯文當(dāng)然是按照譯者對讀者的需要、期望、已有知識等的設(shè)想來完成的。由于源語讀者和目標(biāo)語讀者分屬于不同的語言文化區(qū)域，譯者的設(shè)想顯然不同于源語文本作者的設(shè)想。這意味著譯者不可能提供和源語文本同質(zhì)量的信息，他所給的是另一種不同形式的信息。[5]這里的“另一種不同形式的信息”恰恰是目標(biāo)語讀者所需要的。

尊卑等級、風(fēng)俗習(xí)慣等文化成分在古代題材的影片中尤為常見。由于這些都屬于文化專有項，翻譯起來損失就在所難免。影片《孔子》中就有較多的尊卑稱謂，如“臣”“在下”“寡人”等。比如，魯王接見孔丘時說道：“寡人希望你能將自己的主張推向整個魯國。”其中“寡人”就是皇帝的自稱，具有很強(qiáng)的中國文化特色，對應(yīng)的字幕翻譯則是：“Id like to see your policies applied throughout the Kingdom of Lu！”譯文用毫無尊卑概念的“I”來對應(yīng)中文的“寡人”雖然造成了意義的損失，但這種損失換來的是目標(biāo)語讀者對譯文的理解和交際的成功，因而是可行的譯文。

類似的例子在《荊軻刺秦王》《鴻門宴》和《赤壁》等的字幕翻譯中也俯拾皆是，如《赤壁》中曹操要求漢獻(xiàn)帝出兵討伐劉備、孫權(quán)時，漢獻(xiàn)帝回答道：“還是容朕再想一想吧”，譯文為“please let me consider this further”。其中“me”顯然不能與“朕”相提并論，但在譯文的語境對這一“損失”進(jìn)行了彌補(bǔ)，因而譯文讀者是可以理解的。

二、語言特點(diǎn)在翻譯中的得失

大量的四字格詞語和對仗重復(fù)句型是漢語語言的一大特點(diǎn)。古漢語更是如此。和漢語不同的是，由于西方文化沒有中國文化那樣注重對稱和平衡，也由于英語單詞音節(jié)不均的關(guān)系，英語的詞匯注重的是形式上的完整性和正確性，較少對稱的結(jié)構(gòu)。因此在中英翻譯過程中，中文對稱的語言特點(diǎn)就完全可能喪失。但如果一味在英文文字中追求保留中文的特點(diǎn)，反而使英文不夠地道，不能滿足英文讀者對譯文的期待，進(jìn)而影響翻譯的質(zhì)量。

古代歷史題材的電影臺詞為了適應(yīng)現(xiàn)代觀眾的閱讀（聽覺）習(xí)慣，對其中較為對稱、古雅的語言進(jìn)行了現(xiàn)代文的改寫，但其時代烙印仍然難以完全消除，因此對稱、古雅的語言在歷史劇的臺詞中很為常見。這就給翻譯者帶來極大的挑戰(zhàn)。由于字幕翻譯的時間性限制，譯者只能“舍形取義”，以平白、簡樸的英語進(jìn)行對應(yīng)。 《赤壁》中就不乏類似的對稱表達(dá)，“被曹操打得一敗涂地?！薄斑@還有一個在負(fù)隅頑抗呢。”“ 疑人不用，用人不疑。”它們的字幕譯文分別為“Cao Cao beat Liu Bei into the mud at Xinye”“There is only one man still fighting”以及“I trust those who are of use to me”。《鴻門宴》中也有不少對稱的表達(dá)，如：“誓死守護(hù)咸陽，頭可斷、血可流?！弊g為：“I will guard Xianyang till my last breath”“我愿完璧歸趙，雙手奉還?！庇⑽臑椋骸癢e would love to return the city back to you.”“我們要觀天之道，執(zhí)天之行。”譯成：“We should observe and implement the will of God.”朗朗上口、工整對稱的聽覺和視覺效果在英文翻譯中了無蹤影。但對于英文讀者來說，這樣的英文書寫方式才是符合他們閱讀習(xí)慣的。可以說，源語語言特點(diǎn)之“失”正是翻譯之所“得”。否則，保留源語特點(diǎn)的譯文是不忍卒讀的。

三、價值觀在翻譯中的得失

由于歷史文化背景不同，每種語言都有部分詞匯具有一定的社會意義和情感意義。在特定語言社團(tuán)（language community）里的語言使用者由于其身處的特定文化語境，他們通常會賦予某些詞一定的價值判斷。而這種價值判斷因文化的不同而出現(xiàn)不同的結(jié)果。由于中英文化迥異，兩種語言中的很多詞匯所承載的價值判斷是不同的。例如，在中國文化中“龍”有著獨(dú)特的地位，“龍”一詞包含著“至高無上”“唯我獨(dú)尊”的價值含義。但在英語中，dragon一詞非但沒有積極的價值判斷，甚至還包含有“邪惡”之價值負(fù)載。雖然翻譯肩負(fù)著文化傳播的任務(wù)，“文化傳真”也是文學(xué)翻譯的一個原則，但由于字幕翻譯的特殊性，“文化傳真”在有限的時間和空間里往往很難實現(xiàn)，為了達(dá)到交際效果，譯者通常要犧牲原文的文化價值來適應(yīng)譯文讀者價值判斷標(biāo)準(zhǔn)。這就是所謂的價值觀在翻譯中的損失。依據(jù)翻譯目的論的觀點(diǎn)，能夠達(dá)到目的就是成功的翻譯。影視翻譯的一個很重要的目的就是最大限度地吸引國外觀眾，賺取最多的票房。從這個意義上說，源語價值觀的“失”換來的是高額的票房的“得”，因而翻譯就是成功的。

例如，《鴻門宴》中太傅劉玄在鴻門宴遺址瞻仰漢高祖劉邦時對學(xué)生說道：“高祖興師入咸陽，紅日世無雙?！逼渲械摹凹t日”在中國人頭腦中能產(chǎn)生美好的聯(lián)想，因而其意義具有積極的價值評價。“紅”字尤其為中國人所喜愛。中文里形容興旺發(fā)達(dá)就有“紅紅火火”的說法。無論是服飾還是其他裝飾，紅色都代表喜慶。然而，在英文里“red”卻是“血腥”的代名詞。考慮到詞語內(nèi)涵意義的不對等性，字幕譯者將上面這句話譯成“He mobilized his forces to Xianyan，which was unparalleled in the world”。譯文中絲毫沒有“紅日”（red sun）的影子，但同樣達(dá)到了交際的效果。

又如，《鴻門宴》中有一句臺詞道：“眼見劉項皆是虎狼之輩?！逼渲械摹盎ⅰ焙汀袄恰迸c英文中的“Tiger”和“wolf”的價值評價也是不同的，因此譯者將之譯為：Liu and Xiang were quite ambitious（劉項均志向高遠(yuǎn)）。英文中的“ambitious”并非如“虎狼之輩”帶有負(fù)面的價值判斷，因而表現(xiàn)為情感意義的損失。但若翻譯成“There were tiger and wolf”，譯文就很難讓譯文讀者理解，從而造成交際失敗。

四、結(jié) 語

忠實是譯者的最高理想追求，也是譯者的本能。而語言和文化的差異又是翻譯存在的基本前提。信息在不同語言內(nèi)傳播不可避免地會在一定程度上造成信息量的減損，不同語言間信息因語言和文化差異在轉(zhuǎn)換中出現(xiàn)信息的不等值則更為常見。但是眾多字幕翻譯的成功案例告訴我們，翻譯中在此處出現(xiàn)的信息減損必定會在彼處得以補(bǔ)償。翻譯中得失是辯證的。成功的字幕譯者應(yīng)該是平衡翻譯得失的高手。

[參考文獻(xiàn)]

[1] 陳旭剛.中國電影大片的海外市場推廣及其策略[J].現(xiàn)代傳播，2011（03）.

[2] Peter Newmark.Approaches to Translation[M].上海：上海外語教育出版社，2001：58.

[3] Nedergaard-Larson Birgit.Culture-bound Problems in Subtitling[J].Perspective，1993（02）.

[4] Christiane Nord.Translating as a Purposeful Activity：Functionalist Approaches Explained[M].上海：上海外語教育出版社，2004：43.

第2篇：杜牧的古詩范文

說完這些話時我有些喪氣，更有些傷感。兒子成績不好，分?jǐn)?shù)一向在80上下徘徊，所以我的獎勵和承諾等于一紙空文，從未兌現(xiàn)過。更可氣的是，每次我這樣對他宣布時，他都賭氣說：“我才不稀罕去旅游呢，放假在家睡懶覺挺好的！”我當(dāng)然知道他說的是氣話，因為工作忙碌，我很少有機(jī)會帶他出門，只要一提起去哪兒玩，兒子就兩眼放光，向往的神情完全遮掩不住。

第二天下班回來，我鞋子都還沒來得及換，兒子就拿著卷子跑出來說：“爸爸！猜猜我這次考得多少分！”我例行公事地接過他的試卷，令人驚喜的是，這次兒子居然考了98分！于是，兒子跳著叫起來說：“帶我去旅游！去天安門、去軍事博物館……你昨晚說的，考過80分就帶我去！”

我吃了一驚，望著他說：“爸爸明明說100分才獎勵你的，還差兩分呢！”轉(zhuǎn)念一想可能是因為昨晚太疲憊又趕著加班，說話含糊不清，才讓兒子把滿分錯聽成80分。

話音剛落，兒子眼睛立刻噙出了淚花：“你明明昨晚說，80分就獎勵我的！”說完，他低著頭像犯錯似的離開房間，連手中的卷子掉在地上也沒有察覺。

我彎腰拾起那張卷子，這是兒子上小學(xué)以來，頭一次考到了98的高分。看著老師鮮紅的筆跡，我突然明白了兒子這次忽然考得好的原因：一定是兒子認(rèn)為80分這個要求他可以做到，所以考試時格外認(rèn)真。原來如此，我醒悟到過去的獎勵制度為什么一直不靈了――兒子成績不好，我卻給他制定了過高的要求，就像一個高高在上的臺階，他覺得自己一定跨不上去，只好像那只吃不到葡萄的狐貍一樣，自暴自棄地說：“我不喜歡吃那串葡萄，它一定是酸的！”

而這次，兒子認(rèn)為自己更有這個能力，反而加倍認(rèn)真地做題，取得了進(jìn)步。想到這里，我連忙快步來到兒子身邊，小家伙正喪氣地垂著腦袋呢，也不看我一眼。我撫摸著他的小腦袋說：“看爸爸的記性，昨晚明明說考過80分就帶你去旅游的，怎么一下就忘了？”

兒子的眼睛一下亮起來，閃爍著喜悅的光芒：“真的？那我們?nèi)ケ本┖貌缓?？”我點(diǎn)點(diǎn)頭說：“好，今年春節(jié)咱們就去，還要爬長城、游故宮！”

兒子“哇”地叫了一聲，興奮得跳了起來，滿屋子亂竄：“爸爸獎勵我咯，爸爸要帶我去北京咯！”

第3篇：杜牧的古詩范文

>> 高校公寓“三位一體三管理”創(chuàng)新管理模式探究 基于“三位一體”角度探討高?？蒲泄芾砟Ｊ?基于“三位一體”的高?；鶎咏虒W(xué)管理模式創(chuàng)新探索 藝術(shù)類高?！包h團(tuán)班”三位一體的管理模式探索 唐山工業(yè)職業(yè)技術(shù)學(xué)院督導(dǎo)―評估―目標(biāo)管理模式設(shè)計與實踐 “三位一體”目標(biāo)管理的構(gòu)建與實施 城市社區(qū)“三位一體”管理模式的優(yōu)化探索 莘縣“三位一體”的機(jī)構(gòu)編制管理模式 淺議垂直、保障與監(jiān)督三位一體的管理模式 校本課程管理督導(dǎo)評估策略 淺談“三位一體”病人管理模式 幼兒園“三位一體”新型班級管理模式初探 高職院?！叭灰惑w”學(xué)生教育管理模式研究 廣供實踐“三位一體”社會責(zé)任管理模式 三位一體：創(chuàng)新型公共服務(wù)管理模式設(shè)想 大學(xué)城流動商販“三位一體”管理模式分析 初探幼兒園“三位一體”新型班級管理模式 構(gòu)建“三位一體”教育督導(dǎo)模式的實踐與探索 地方院?！斑x”“評”“建”三位一體的教材管理模式 試論土木工程施工中三位一體的管理模式 常見問題解答 當(dāng)前所在位置：，2001-04-25.

[2]袁貴仁部長在教育部2010年度工作會議上的講話[EB/OL].http：///edoas/website18/22/info1267087630231122.htm，2010-02-10.

[3]黃振菊，范春風(fēng).高校督導(dǎo)與評估一體化工作體系初探[J].職業(yè)技術(shù)教育，2010（5）.

第4篇：杜牧的古詩范文

論文關(guān)鍵詞：資本市場，股票，債券

 

引言

改革開放以來，我國經(jīng)濟(jì)得到了長足的發(fā)展，資本市場也完成了從無到有、從嘗試探索到深入發(fā)展的巨大轉(zhuǎn)變。目前，中國資本市場正處在一個歷史性的發(fā)展階段, 如何認(rèn)識當(dāng)前的資本市場, 如何保持資本市場發(fā)展政策的連續(xù)性和穩(wěn)定性, 如何在人民幣升值和流動性過剩等金融環(huán)境下大力推進(jìn)資本市場發(fā)展,如何利用資本市場的平臺推進(jìn)包括商業(yè)銀行在內(nèi)的金融體系的結(jié)構(gòu)性調(diào)整和市場化改革, 這都是我們應(yīng)當(dāng)關(guān)注的重要問題。而要解決好上述問題，必須對我國資本市場的發(fā)展歷程和目前制約其健康發(fā)展的因素有一個明確的認(rèn)識。

一、我國資本市場制度變遷的簡單回顧

資本市場是社會經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物。具體來說，資本市場的產(chǎn)生是與股份制的產(chǎn)生和發(fā)展相伴而生的。我國現(xiàn)代資本市場的建立始于20世紀(jì)80年代初期，發(fā)展至今大致經(jīng)歷了一個從起步、規(guī)范到發(fā)展的過程股票，基本可歸納為以下三個階段：

（一）從1980年到1990年基本處于起步階段

我國資本市場的興起是從1981年首期國庫券的發(fā)行開始的論文開題報告。在這一階段資本市場中發(fā)行量最大的是國債。從1981年至1984年，國庫券每年發(fā)行量為40億元，到1990年底共發(fā)行10年、5年和3年期國庫券484.92億元。從1988年起，國家陸續(xù)發(fā)行了財政債券、國家建設(shè)及特種國債等，期間發(fā)行量列第二、三位的分別是金融債券和企業(yè)債券，而發(fā)行量最[1]小的是股票。我國股票發(fā)行試點(diǎn)始于1984年7月，到1990年底，全國共發(fā)行股票45.9億元。在整個20世紀(jì)80年代，我國資本市場基本處于起步階段，投資者意識淡薄，市場規(guī)模狹小，主要以一級市場為主，且極不規(guī)范。

（二）從1991年到2005年是中國資本市場的探索期

1.1991年到1995年的初步發(fā)展階段

流動性是證券的重要特性，面對國庫券和股票黑市交易現(xiàn)象的存在，政府以柜臺交易為試點(diǎn)進(jìn)行嘗試性探索。柜臺交易市場的發(fā)展使整個社會逐漸認(rèn)識到了證券投資股票，尤其是股票投資的巨大的潛在利潤，一舉扭轉(zhuǎn)了國債和股票發(fā)行的困難局面，相對降低了發(fā)行成本，促進(jìn)了企業(yè)的股份制改造，并為成立全國性的證券交易所奠定了基礎(chǔ)。1990年12月，上海證券交易所正式成立，1991年深圳證券交易所正式營業(yè)。在國債的一級市場承購包銷發(fā)行方式的成功，標(biāo)志著我國資本市場步入了一個新的發(fā)展階段。從上市公司看，到1996年底，已由最初的十幾家發(fā)展到530家，投資基金已有75只，對境外投資者共發(fā)行B股85家、H股23家。從股票二級市場交易額看，1990年為18億元人民幣，而1996年已達(dá)22693億元。

2.1996年到2000年的規(guī)范化發(fā)展階段

自1995年以后，我國資本市場無論在市場規(guī)模、市場結(jié)構(gòu)方面股票，還是在法制建設(shè)、投資主體構(gòu)成、管理體制等方面，都呈現(xiàn)出新的變化，使我國資本市場發(fā)展步入了一個倡導(dǎo)理性投資、加強(qiáng)規(guī)范化建設(shè)的新階段。至1998年底，深滬兩有上市公司851家，總股本為2345.36億元，總流通股本為740.94億股，總市值為19506億元，投資者已達(dá)3700多萬戶，證券公司近百家，證券交易營業(yè)部達(dá)2400多個論文開題報告。1998年12月29日人大審議通過并于1999年7月1日起正式實施的《中華人民共和國證券法》，對證券發(fā)行制度做了重大調(diào)整。這標(biāo)志著我國資本市場逐步走上規(guī)范化、法制化的軌道?！?】

3.2001年到2005年的制度創(chuàng)新階段

1990年中國股票市場剛剛問世，面對種種不確定性以及要保持“公有”的特性，中國政府對股票發(fā)行上市采取了“規(guī)?？刂?實質(zhì)審批”模式，確保股票上市進(jìn)程的平穩(wěn)和有序進(jìn)而弱化供給沖擊。其基本操作模式是：中央政府事先確定一個年度總規(guī)模，然后按行政分配原則在不同部門、省市進(jìn)行分配。2001年4月股票，中國證監(jiān)會正式取消實行了9年之久的審批制和指標(biāo)制，代以“核準(zhǔn)制+通道制”的發(fā)行模式，為加速資本市場的發(fā)展打下了基礎(chǔ)。在這將近15年的探索期間，我國股票市場和債券市場都有了長足的發(fā)展。

（三）從2005年5月以后中國資本市場進(jìn)入快速成長期

針對股權(quán)分置下大股東與小股東之間的利益不一致問題，我國從2005年4月29日開始啟動股權(quán)分置改革，對這一存在缺陷的制度設(shè)計進(jìn)行了革新。這次變革將從根本上解決長期困擾我國資本市場發(fā)展的頑癥。2005年5月以后，中國資本市場解決了制約市場發(fā)展的股權(quán)分置的制度平臺，進(jìn)而為國內(nèi)資本市場的市場化、國際化，為中國資本市場建立有利于上市公司長期發(fā)展的激勵機(jī)制打下了基礎(chǔ)?！?】

2006年股權(quán)分置改革完成之后, 由于中國資本市場不同利益主體之間利益關(guān)系的理順, 投資者預(yù)期發(fā)生了重大調(diào)整。隨著我國經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，人民幣升值預(yù)期和國際化趨勢使中國資本市場的發(fā)展面臨更優(yōu)的金融環(huán)境。中國資本市場在2006之后迎來了一個歷史上少有的快速發(fā)展期——短短2年時間, 股票市值從2005的3萬億元增長到當(dāng)前的30余萬億元。更為重要的是, 隨著市場規(guī)模的擴(kuò)張, 內(nèi)地市場對大盤藍(lán)籌的承受能力不斷增強(qiáng), 2007年全年, 新入市資金逐月走高, 中國石油、神華股份、中鐵等公司的發(fā)行凍結(jié)資金量均在2萬億元～3萬億元,這標(biāo)志著目前的內(nèi)地資本市場已經(jīng)具備了相當(dāng)強(qiáng)的需求論文開題報告。

二、我國資本市場目前存在的問題

發(fā)展資本市場是一項重要的戰(zhàn)略任務(wù)，對我國實現(xiàn)本世紀(jì)頭20年國民經(jīng)濟(jì)翻兩番的戰(zhàn)略目標(biāo)具有重要意義。一是有利于完善社會主義市場經(jīng)濟(jì)體制，更大程度地發(fā)揮資本市場優(yōu)化資源配置的功能，將社會資金有效轉(zhuǎn)化為長期投資；二是有利于國有經(jīng)濟(jì)的結(jié)構(gòu)調(diào)整和戰(zhàn)略性改組，加快非國有經(jīng)濟(jì)發(fā)展；三是有利于提高直接融資比例，完善金融市場結(jié)構(gòu)股票，提高金融市場效率，維護(hù)金融安全。目前，我國資本市場主要存在以下兩個方面的問題：

(一)資本市場結(jié)構(gòu)方面的問題

1、投資主體結(jié)構(gòu)不合理

我國資本市場投資主體結(jié)構(gòu)不合理，投資者現(xiàn)在還是以個人投資者為主，機(jī)構(gòu)投資者數(shù)量相對來說較少，兩者比重相差較大?！?】個人投資者的投資行為主要是以投機(jī)為主，其投資行為取決于個人對證券產(chǎn)品的投資偏好，這種投資偏好的市場隨機(jī)性很強(qiáng)，增加了不穩(wěn)定性；而機(jī)構(gòu)投資者則更注重對上市公司基本面分析，選擇策略投資對象進(jìn)行理性的價值投資，是穩(wěn)定資本市場的重要力量。但是目前市場上養(yǎng)老基金、保險基金等機(jī)構(gòu)投資者還比較弱小，難以適應(yīng)投資機(jī)構(gòu)化的需要，阻礙了這種穩(wěn)定資本市場功能的發(fā)揮。

2、上市公司結(jié)構(gòu)不合理

(1)上市公司的股權(quán)結(jié)構(gòu)不合理。主要體現(xiàn)在：①國家股、法人股等過于集中，導(dǎo)致“一股獨(dú)大”現(xiàn)象；②公眾流通股的比重低，絕大部分股份不能上市流通（非流通陸續(xù)解禁后也有限售期）；③流通股過于分散股票，機(jī)構(gòu)投資者比重小；④上市公司的最大股東不是自然人，通常是一家控股公司。這樣，上市雖然有助于企業(yè)在市場上直接得到資金從而緩解經(jīng)營困難，但長期來看對其公司治理結(jié)構(gòu)的影響未必理想。同時，在國家股和法人股始終占主導(dǎo)地位的情況下，流通股規(guī)模較小，很容易形成機(jī)構(gòu)大戶操縱市場的局面，并且由于國有股不能自由地交易和轉(zhuǎn)讓，由市場所決定的資產(chǎn)兼并重組就不可能發(fā)生。在股市上所進(jìn)行的企業(yè)并購只是在政府部門授意下才可能發(fā)生，這就決定了我國的股市難免投機(jī)盛行。

(2)上市公司組成結(jié)構(gòu)不合理。主要體現(xiàn)在：①國有企業(yè)比重大，非國有企業(yè)比重小；②大中型企業(yè)比重大，小企業(yè)比重小；③國有控股上市公司多，企業(yè)整體上市公司少；④傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)上市公司多，高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)上市公司少。例如，滬深兩市2000多家上市公司中股票，通過直接上市和買殼上市的民營企業(yè)所占比例只有16%左右；行業(yè)分布存在較大缺陷，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的上市公司數(shù)量太多，競爭性領(lǐng)域企業(yè)數(shù)量超過85%論文開題報告。

3、金融產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理

(1)傳統(tǒng)金融業(yè)務(wù)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一。在銀行業(yè)，業(yè)務(wù)集中在信貸等傳統(tǒng)的零售業(yè)務(wù)領(lǐng)域，即使在傳統(tǒng)的零售業(yè)務(wù)中，也缺乏為企業(yè)提供全方位金融服務(wù)的系列產(chǎn)品，金融中介等批發(fā)業(yè)務(wù)嚴(yán)重不足；而國外銀行業(yè)在企業(yè)的整個發(fā)展期、成熟期，甚至二次創(chuàng)業(yè)中都會提供一系列的金融服務(wù)品種。在證券市場，中國股票市場相對于債券市場發(fā)展迅速，同樣存在法人股、國有股的流通問題以及A股和B股的合并問題。

(2)金融衍生工具發(fā)展滯后。衍生工具是企業(yè)規(guī)避或分散經(jīng)營與投資風(fēng)險的重要手段之一。1991年中國建立了期貨市場，但交易品種局限于綠豆、有色金屬等商品期貨，至今尚未推出利率、匯率、股指期貨以及期權(quán)、貨幣互換、股權(quán)互換等來規(guī)避金融風(fēng)險?！?】由于缺少組合投資所必需的金融衍生品，各類投資者行為趨同，容易形成市場的單邊運(yùn)行，在宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行和金融調(diào)控方向發(fā)生變化時可能導(dǎo)致風(fēng)險積聚。

(3)金融手段創(chuàng)新不足。在金融業(yè)全球化、一體化的發(fā)展潮流中股票，各國金融業(yè)已借助電子技術(shù)的發(fā)展迅速實現(xiàn)金融業(yè)的電子化、網(wǎng)絡(luò)化，為在日趨激烈的國際競爭中提高競爭力、拓展生存與發(fā)展空間。中國銀行業(yè)和證券業(yè)已基本實現(xiàn)電子化，銀行、證券業(yè)務(wù)網(wǎng)絡(luò)化也已起步，但與國外發(fā)達(dá)水平相比還有很大差距。同時，由于體制問題，金融機(jī)構(gòu)在電子化與網(wǎng)絡(luò)化過程中各自為戰(zhàn)，如各銀行的自動取款系統(tǒng)和結(jié)算系統(tǒng)獨(dú)立運(yùn)行、互不兼容，增加了金融業(yè)電子化與網(wǎng)絡(luò)化的發(fā)展成本，也因規(guī)模不經(jīng)濟(jì)和便利性不足而抑制了自身的快速發(fā)展。

(二)資本市場制度方面的問題

1、體制方面的問題

我國資本市場制度方面的問題主要是體制問題。我國資本市場由于政府和行政機(jī)構(gòu)的介入，行政化色彩較濃，是“計劃”的資本市場論文開題報告。首先，資本一級市場受到行政壟斷，影響了市場融資體系的社會化和融資渠道的多樣性，地方政府為了保證地方財政收入，在選擇上市公司時很少考慮其成長性。所以股票，企業(yè)將主要精力放在“政府公關(guān)”和“包裝上市”上，而不是放在生產(chǎn)經(jīng)營和結(jié)構(gòu)調(diào)整上。很多上市公司上市前并沒有實質(zhì)性改制，主要目的是“圈錢”，但沒能有效地利用圈來的錢。此外，發(fā)行市盈率也受到限制。券商不能發(fā)揮職責(zé)的原因之一就是一級市場“包賺不包賠”式的運(yùn)作，投資者的利益得不到保護(hù)。

2、機(jī)制方面的問題

從某種程度上說，體制方面的問題是造成我國資本市場緩慢發(fā)展的主要原因。正是由于體制滯后，我國資本市場存在競爭機(jī)制失效、約束機(jī)制弱化和激勵機(jī)制不健全等問題。(1)競爭機(jī)制失效。在上市公司中，首先缺乏產(chǎn)權(quán)關(guān)系明確的市場主體，其次缺乏競爭機(jī)制形成的市場價格，導(dǎo)致資本市場不能形成有效的資源配置機(jī)制，行政機(jī)制在一定程度上取代了市場機(jī)制。(2)約束機(jī)制弱化。我國大部分上市公司都是有國有企業(yè)改造而來，存在著“轉(zhuǎn)軌”不轉(zhuǎn)制現(xiàn)象。主要表現(xiàn)在：一是“翻牌”。將未根本改制的原名企業(yè)改為股份有限公司并建立相應(yīng)的組織機(jī)構(gòu)論文開題報告。二是“圈錢”。在上市中按溢價募集資金，力保配股資格，達(dá)到圈錢的目的。上市公司中股票，國有股處于控制地位，處于“產(chǎn)權(quán)虛置”狀態(tài)，上市公司原主管部門以國有股代表的身份對企業(yè)進(jìn)行干預(yù)，又不對后果負(fù)責(zé)；而且董事會的成員大部分來自大股東和企業(yè)內(nèi)部，很難真正發(fā)揮監(jiān)督的作用。(3)激勵機(jī)制不健全。發(fā)達(dá)國家上市公司的經(jīng)營者實行即時薪金與長期薪酬相結(jié)合的收入形式，具有較大的激勵作用；而我國只有即時薪金的激勵辦法，上市公司股票價格的變化與公司決策經(jīng)營無利益關(guān)系。因此，導(dǎo)致了經(jīng)營者不太重視企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展，往往為了眼前利益而犧牲長遠(yuǎn)利益。

我國資本市場存在的種種問題，嚴(yán)重制約了它的健康發(fā)展，必須采取有效的對策與措施，促進(jìn)其進(jìn)一步發(fā)展，并趨于成熟和完善。從我國的實際情況出發(fā)，借鑒國外資本市場成功的經(jīng)驗，針對我國資本市場存在的結(jié)構(gòu)和制度方面的問題股票，大力發(fā)展機(jī)構(gòu)投資者，不斷完善投資主體結(jié)構(gòu)，建立金融產(chǎn)品創(chuàng)新機(jī)制，不斷完善金融產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，優(yōu)化資源配置，不斷完善多層次資本市場體系，健全我國資本市場體系，豐富證券投資品種，逐步建立滿足不同類型企業(yè)融資需求的多層次資本市場體系。

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[3]應(yīng)展宇：中國資本市場證券供給政策的回顧與戰(zhàn)略前瞻.《經(jīng)濟(jì)理論與經(jīng)濟(jì)管理》3008年3期.

[4]中國證券監(jiān)督管理委員會：csrc.gov.cn/pub/newsite/sjtj/.

第5篇：杜牧的古詩范文

內(nèi)容提要: 按照現(xiàn)行立法，在企業(yè)集團(tuán)中，母公司股東尚無法律依據(jù)查閱子公司賬簿記錄，由此母公司股東因信息不對稱而難以保護(hù)其合法權(quán)益。為解決這一問題，美國法許可母公司股東查閱子公司賬簿記錄，使得母公司股東的查閱權(quán)穿越母公司而對子公司產(chǎn)生效力。公司結(jié)構(gòu)的變化給股東權(quán)益的保護(hù)提出了新的挑戰(zhàn)，而我國現(xiàn)有股東查閱權(quán)的規(guī)定，難以應(yīng)對這種挑戰(zhàn)。我國在上市公司和國有企業(yè)中均已存在穿越制度的應(yīng)用，將這一立法經(jīng)驗推廣應(yīng)用于股東查閱權(quán)，使母公司股東能夠穿越母公司去查閱子公司的賬簿記錄，是我國可行的選擇。

一、問題的提出

在現(xiàn)代公司制度中，公司所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)相分離，大多數(shù)股東往往不直接參與公司的經(jīng)營管理，導(dǎo)致其陷于信息不對稱的弱勢地位。為此，各國公司法普遍確認(rèn)股東查閱權(quán)制度，以加強(qiáng)對股東的保護(hù)。作為股東手中的利器，查閱權(quán)本身雖然不是一項財產(chǎn)性的權(quán)利，但是它對于保護(hù)股東在公司中的投資利益至關(guān)重要：既是股東收集信息據(jù)以作出決策的有力工具，又是開展調(diào)查、發(fā)掘證據(jù)的有力工具，同時還是威懾公司管理層、防止其危害公司和股東利益的有力工具。但是，在企業(yè)集團(tuán)之中，母公司股東的查閱權(quán)卻難以發(fā)揮有效作用。

在企業(yè)集團(tuán)之中，母公司股東與子公司之間存在緊密的經(jīng)濟(jì)聯(lián)系。尤其在母公司屬于純粹控股公司（pure holding corporation）時，企業(yè)集團(tuán)的經(jīng)營資產(chǎn)集中于子公司之中，母公司在很大程度上只是一具空殼。此時，子公司的經(jīng)營管理狀況對母公司股東將產(chǎn)生重大影響，這種影響絲毫不亞于母公司本身對其股東的影響。這樣，母公司成為介于股東和子公司之間的法律主體。由于傳統(tǒng)公司法只承認(rèn)股東對其持股公司的查閱權(quán)，因此隔著母公司這一層障礙，母公司在股東查閱子公司的賬簿記錄得不到法律支持。由此，母公司股東陷于巨大的投資風(fēng)險和現(xiàn)實危害之中。尤其當(dāng)侵害母公司股東的證據(jù)材料均被保存在子公司之時，母公司股東很可能毫無辦法。

總之，在企業(yè)集團(tuán)之中，傳統(tǒng)的股東查閱權(quán)難以起到為母公司股東合法權(quán)益保駕護(hù)航的功效。在實踐中，母公司股東（尤其是中小股東）屢屢遭到侵害，卻無法找到有效的救濟(jì)。如何確保母公司股東查閱權(quán)應(yīng)有的功效，從而保障母公司股東的合法權(quán)益，成為企業(yè)集團(tuán)化之后應(yīng)當(dāng)解決的重要問題。

二、美國法的理論與實踐

（一）穿越理論下的母公司股東查閱權(quán)

穿越理論（pass-through theory）來源于公司法人格否認(rèn)的法理。當(dāng)母子公司之間的人格混同之時，母公司股東也被視為子公司股東，從而母公司股東的權(quán)利穿越了母公司而對子公司產(chǎn)生效力。

在1944年的Anderson v.Abbott案中，美國聯(lián)邦最高法院判決認(rèn)為，公司法人格的插入（通過設(shè)立子公司從而使得母公司成為插入母公司股東與子公司之間的法律主體），不能被用來規(guī)避立法政策；如果母公司僅僅只是經(jīng)營者架空股東控制權(quán)的工具，則應(yīng)當(dāng)通過人格否認(rèn)的方式恢復(fù)股東控制權(quán)。[1]盡管這一判決并未言明穿越理論，但是其卻清楚地闡述了穿越的法理。即，為了應(yīng)對企業(yè)集團(tuán)化所帶來的母公司股東權(quán)被規(guī)避的問題，應(yīng)當(dāng)允許母公司股東的權(quán)利穿越母公司這層法人實體，從而對子公司產(chǎn)生效力，由此恢復(fù)股東應(yīng)有的控制權(quán)。

到20世紀(jì)60年代，美國企業(yè)界掀起一股企業(yè)集團(tuán)化的熱潮。在企業(yè)集團(tuán)之中，母公司股東的諸多權(quán)利（包括查閱權(quán)）與實際從事經(jīng)營的子公司隔絕開來。母公司股東因此處于危險的境地：一方面，由于子公司是企業(yè)集團(tuán)的經(jīng)營主體，子公司的決策將實質(zhì)性地影響母公司股東的利益；另一方面，母公司股東的諸多權(quán)利觸及不到子公司，難以對子公司的經(jīng)營決策進(jìn)行有效監(jiān)督，其合法權(quán)益將難以得到保障。為此，美國學(xué)者Eisenberg提出，子公司的股東投票權(quán)要么屬于母公司而具體由母公司的股東會行使，要么直接穿越母公司轉(zhuǎn)移到母公司股東手中。[2]Eisenberg從投票權(quán)穿越的角度揭示了穿越理論。

支持穿越理論的一個主要理由在于：母公司股東與子公司之間存在母公司這一層法人實體的事實，不應(yīng)被允許用來挫敗法律確定的重要股東權(quán)利。即，在特定情形之下，有必要將實質(zhì)置于形式之上，強(qiáng)調(diào)母公司股東與子公司之間存在的實質(zhì)性經(jīng)濟(jì)聯(lián)系而并不過多地糾纏于母公司在形式上阻隔了兩者之間的直接法律聯(lián)系的事實，使得法律賦予母公司股東的合法權(quán)利穿越母公司而直接適用于子公司，從而防止他人利用公司獨(dú)立法人的障礙侵害母公司股東權(quán)利。

對于公司制度來說，穿越理論并非陌生。該理論在雙重派生訴訟[3]、子公司出售重大資產(chǎn)時母公司股東會的表決權(quán)等領(lǐng)域有著廣泛的應(yīng)用。例如，在雙重派生訴訟之中，母公司的股東可以子公司的名義提起派生訴訟，盡管從法律技術(shù)上來看其并不是子公司的股東。因此，允許提起這類訴訟，法律實質(zhì)上是允許以子公司名義提起派生訴訟的權(quán)利穿越母公司而轉(zhuǎn)移到母公司股東手中。如果沒有這種穿越，一項重要的股東權(quán)利（保證管理層忠實、謹(jǐn)慎的權(quán)利）將會僅由于在所有者和管理者之間嵌入額外的一層實體物而被毀滅。[4]

同樣，這一原理也適用于母公司股東查閱子公司賬簿記錄的情形：母—子公司結(jié)構(gòu)的設(shè)置，導(dǎo)致原本母公司股東可以依據(jù)查閱權(quán)獲得的信息大大縮減，法律授予母公司股東的查閱權(quán)的功效被規(guī)避。為恢復(fù)查閱權(quán)應(yīng)有的保護(hù)股東的效力，在一定情形之下，應(yīng)當(dāng)使母公司股東的查閱權(quán)穿越母公司這一層法人實體的障礙。如果沒有這種穿越，母公司股東的查閱權(quán)將會僅僅因為母公司的障礙（也許母公司正是為規(guī)避股東查閱權(quán)而被故意設(shè)置的空殼）而難以發(fā)揮應(yīng)有的作用，這有違公平。

當(dāng)然，在司法實踐中，美國法院在許可母公司股東對子公司賬簿記錄進(jìn)行查閱之時，并未言明其依賴的是穿越理論。不過，法院在論證這種授權(quán)的合理性之時，闡述的往往都是穿越理論的法理。即出于維護(hù)母公司股東合法權(quán)益的目的，應(yīng)當(dāng)允許母公司股東查閱權(quán)穿越，使其能夠查閱子公司的賬簿記錄。

（二）母公司股東查閱權(quán)穿越的實踐

對是否允許母公司股東查閱權(quán)穿越的問題，美國各州的態(tài)度并不一致。一些州對此表示認(rèn)可，并在制定法中予以確認(rèn)。在制定法中沒有規(guī)定之時，一些州的法院直接采取對制定法進(jìn)行嚴(yán)格的字面解釋的方法，否定母公司股東的查閱要求；另外一些州的法院則會繼續(xù)尋找相應(yīng)的普通法規(guī)則，許可母公司股東查閱權(quán)的穿越。無論是依據(jù)制定法還是普通法，當(dāng)法院許可母公司股東查閱權(quán)穿越之時，其將通過頒發(fā)訓(xùn)令（mandamus）的方式，命令母公司促使子公司交出其賬簿記錄，以供母公司股東查閱。[5]

1．制定法無規(guī)定之時的處理

（1）嚴(yán)格的立法解釋

在美國大部分州，成文公司法并沒有規(guī)定母公司股東查閱權(quán)的穿越（連《標(biāo)準(zhǔn)商事公司法》對此也沒有規(guī)定）。所以，一些法院直接采取對制定法進(jìn)行字面解釋的方法，否定母公司股東查閱子公司賬簿記錄的要求。

Panitz v.F.Perlman&Co.，Inc.案是這一做法的典型代表。[6]在該案中，上訴法院認(rèn)為，法律解釋的主要規(guī)則是，立法機(jī)構(gòu)的意旨應(yīng)居優(yōu)先。如果一項制定法的語言是直白、清楚且沒有歧義的，法院的義務(wù)便是簡單而明確的，即按照法律本來的規(guī)定予以闡述并遵從之，法院并非能夠不受拘束地偏離制定法的用語。因此，如果一項法律的語言直白地表明一件事，就不能通過司法解釋的方式賦予其另外的含義。最后，法院認(rèn)為，該州查閱權(quán)的法律僅涉及一個公司的股東查閱該公司記錄的權(quán)利，它并未授予一個公司的股東查閱另一個公司記錄的權(quán)利，即使另一公司完全為前一公司所有。所以，依照制定法直白的語言，股東并不享有查閱其并不是股東的公司的記錄，因而法院拒絕了原告提出的查閱兩個子公司的賬簿記錄的要求。

（2）普通法上的救濟(jì)

當(dāng)成文公司法中沒有規(guī)定母公司股東查閱權(quán)穿越之時，一些州的法院很不情愿在制定法的層面就了結(jié)母公司股東的查閱請求問題，于是便超出制定法的規(guī)定，轉(zhuǎn)向普通法尋求解決之道。這又主要包括兩種做法：另一自我分析（the alter ego analysis）和控制或支配分析。

另一自我分析原本適用于刺破公司面紗的案件，但在實踐中，美國很多法院采用這種分析方法來決定是否準(zhǔn)許母公司股東查閱權(quán)穿越。在股東查閱權(quán)的案件中，法院會結(jié)合案件的具體情況，綜合考慮各種因素之后，決定是否將子公司視為母公司的另一自我。當(dāng)子公司被認(rèn)為是母公司的另一自我時，母公司股東就被允許查閱子公司的賬簿記錄。美國有許多州的法院都采用這種做法。例如，特拉華州在2003年修訂公司法之前，就是通過分析母、子公司之間的關(guān)系，審查子公司是不是母公司的另一自我，以決定是否授予母公司股東查閱權(quán)。[7]

法院這樣做的道理在于：如認(rèn)定子公司是母公司的另一自我，母公司的股東在法律上也被認(rèn)為是子公司的股東，其查閱子公司的賬簿記錄便不存在法律上的障礙。值得注意的是，在實踐中，法院在股東查閱權(quán)的案件中，認(rèn)定另一自我的標(biāo)準(zhǔn)比刺破公司面紗案件中的標(biāo)準(zhǔn)要有所降低，畢竟讓母公司股東查閱子公司的賬簿記錄并不會產(chǎn)生責(zé)令母公司對子公司的債務(wù)承擔(dān)責(zé)任這樣嚴(yán)重的后果。

控制或支配分析從母公司對子公司的控制的角度來衡量許可母公司股東查閱子公司賬簿記錄的適當(dāng)性，一些法院將其與適用于刺破公司面紗案件中的控制相提并論。在刺破公司面紗的案件中，對子公司進(jìn)行有力控制或支配的母公司可能會因此而為子公司的侵權(quán)行為承擔(dān)責(zé)任。卡多佐大法官解釋道：“支配可能是如此地全面，干涉可能是如此地明顯，以至于依據(jù)的一般規(guī)則，母公司成為本人，而子公司是人?！盵8]將這種推理推廣到股東查閱權(quán)的案件中，法院主張，在母子公司之間存在的聯(lián)系與將子公司的責(zé)任歸于母公司時兩者之間的聯(lián)系相同之時，母公司的股東就有權(quán)查閱子公司的賬簿記錄。在State v.III Investments，Inc.案中，[9]上訴法院認(rèn)為，初審法院需要審查母公司的公司結(jié)構(gòu)及其與子公司的關(guān)系，以及審查其他相關(guān)的事實，以確定母公司是否對子公司進(jìn)行了足夠的控制，從而決定是否準(zhǔn)許母公司股東查閱子公司的賬簿記錄。

2.制定法有規(guī)定之時的處理

截至2006年，美國已有特拉華州和俄克拉何馬州在公司法中明確規(guī)定母公司股東對子公司賬簿記錄的查閱權(quán)，因此這兩個州的法院可直接援引制定法的規(guī)定來處理母公司股東的查閱請求。兩者的規(guī)定是相同的：任何股東，可由其個人或律師或其他人以書面請求并說明其目的，在公司正常的營業(yè)時間內(nèi)，為任何正當(dāng)目的而查閱、復(fù)制或摘錄子公司的賬簿和記錄，只要：（1）公司實際持有且控制子公司的該記錄，或（2）公司通過對于子公司的控制能夠取得該記錄，并且自提出請求之日起，股東對子公司的該賬簿記錄的查閱并不違反與公司無關(guān)聯(lián)的他方與公司或者子公司之間的協(xié)議，同時子公司依據(jù)適用于它的法律在公司提出請求之時無權(quán)拒絕公司取得該賬簿記錄。[10]

如何理解和適用上述法律規(guī)定？特拉華州最高法院在Weinstein Enter.，Inc.v.Orloff案中，[11]圍繞《特拉華州普通公司法》第220條（b）款第（2）項關(guān)于母公司股東查閱子公司賬簿記錄的規(guī)定，作出了全面的闡釋。

該州最高法院認(rèn)為，援引第220條（b）款第（2）項的前提條件是，確定被查閱的公司是第220條（a）款第（3）項規(guī)定的“子公司”。依據(jù)該規(guī)定，“子公司”是指直接或者間接為一個公司全部或者部分所有的實體，且該公司是該實體的股東，并直接或者間接地對該實體的事務(wù)進(jìn)行控制。依此規(guī)定，認(rèn)定“子公司”應(yīng)該考慮兩個方面的因素：所有權(quán)關(guān)系和控制關(guān)系。對于所有權(quán)關(guān)系的認(rèn)定通常并不會產(chǎn)生爭議，只要確認(rèn)一個公司直接或者間接持有一個實體的股份即可。容易產(chǎn)生爭議的地方在于對控制關(guān)系的理解。該州最高法院解釋說，“控制”一詞并沒有固定的法律含義，是否存在控制通常是在對案件事實進(jìn)行具體分析之后才能認(rèn)定的。對于第220條（a）款第（3）項規(guī)定的“子公司”的認(rèn)定，其中“控制”的含義是通過適用在承擔(dān)信義義務(wù)（fiduciary duty）的目的之下通常使用的控制概念來確定的。在承擔(dān)信義義務(wù)的情形下，當(dāng)股東直接或者間接擁有一個公司的投票權(quán)超過50%之時，便存在控制；如果少于50%，那么該股東不被視為應(yīng)該承擔(dān)信義義務(wù)的控制股東，除非能夠證明該股東能夠?qū)臼┘訉嶋H的控制。

隨后，該州最高法院對母公司交出子公司賬簿記錄的條件進(jìn)行了具體分析。依據(jù)第220條（b）款第（2）項的規(guī)定，只有在以下兩種情形下，母公司才負(fù)有交出子公司賬簿記錄供母公司股東查閱的法定義務(wù)：（1）母公司實際持有且控制子公司的該記錄，或（2）母公司通過對于子公司的控制能夠取得該記錄。

對于第1種情況，既然母公司實際持有且控制著子公司的記錄，那么該記錄可被視為母公司的記錄，由此母公司股東便能夠查閱之。[12]當(dāng)然，該案中原被告雙方對此并沒有爭議，因為原告要查閱的是子公司實際持有和控制著的記錄。

第2種情況是該案的爭議焦點(diǎn)。特拉華州最高法院解釋說，此處的“控制”的含義與信義義務(wù)中的“控制”并不相同，此處的“控制”是指施加控制的實際能力（an actual ability to exercise control），區(qū)別于有權(quán)進(jìn)行控制（have the power to control）。因此，通過了子公司認(rèn)定中的控制標(biāo)準(zhǔn)，并不表明同時滿足了此處的控制要求，即便母公司持有子公司超過50%的股份，其也有可能不享有出于迫使子公司交出其賬簿記錄的目的而必須的控制。[13]在實際的案件中，法院必須結(jié)合案件的具體事實以確定：母公司事實上能否通過對子公司施加控制從而取得子公司的賬簿記錄。

最后，該州最高法院同時注意到，依據(jù)第220條（b）款第（2）項的規(guī)定，即便母公司能夠通過對子公司施加的控制取得其賬簿記錄，在以下的情況下，其沒有義務(wù)施加這種控制：（1）這樣做將違反與第三方的協(xié)議，或（2）在依據(jù)子公司住所地法律直接對子公司提起的訴訟中，子公司有權(quán)拒絕母公司取得其賬簿記錄。

（三）查閱權(quán)穿越對母公司股東權(quán)益的保護(hù)

為應(yīng)對企業(yè)集團(tuán)化之后母公司股東查閱權(quán)失效的問題，美國許可母公司股東查閱權(quán)穿越，從而涵蓋對子公司賬簿記錄的查閱。盡管對于這種做法尚未形成一致意見，但自從1908年Woodworth v.Old Second Nat.Bank案法院判決支持母公司股東對子公司賬簿記錄的查閱要求，[14]至今已一百多年，美國越來越多的州采納了這一制度。在那些尚未采納這一制度的州，法院也表達(dá)了對于采納這一制度的某種程度的支持。[15]

許可母公司股東查閱權(quán)穿越，能夠為母公司股東的合法權(quán)益提供充分保障。首先，這種查閱權(quán)能起到事前防范的作用。通過查閱子公司的賬簿記錄（以及母公司本身的賬簿記錄），母公司管理層的非法行為更有可能被發(fā)現(xiàn)，由此便對母公司管理層（甚至包括子公司的管理層）形成無形的威懾，促其拋棄僥幸心理，規(guī)范其經(jīng)營行為。其次，這種查閱權(quán)能夠起到收集證據(jù)以支持訴訟的作用，母公司管理層會因此放棄通過轉(zhuǎn)移其非法行為的證據(jù)材料到子公司以逃避追究的想法。最后，這種查閱權(quán)能起到“踏腳石”的作用。通過查閱子公司賬簿記錄而獲得相關(guān)的信息，這就為母公司股東采取進(jìn)一步的行動提供了事實依據(jù)，母公司股東得以在信息充分的前提下作出其決策。

總之，母公司股東查閱權(quán)的穿越，極大地增強(qiáng)了企業(yè)集團(tuán)之中母公司股東的力量，使其能夠?qū)竟芾韺舆M(jìn)行有效的監(jiān)督制衡；同時母公司的中小股東也因此能夠更合理地對抗母公司大股東的欺壓，防止大股東勾結(jié)公司管理層作出危害自身利益的行為。此外，這也有助于提高子公司經(jīng)營管理的透明度，規(guī)范其公司治理及經(jīng)營行為。

三、母公司股東查閱權(quán)穿越在我國的構(gòu)建

（一）對我國股東查閱權(quán)規(guī)定的檢視

我國《公司法》在第34條和第98條分別規(guī)定了有限責(zé)任公司和股份有限公司中的股東查閱權(quán)。依據(jù)《公司法》的規(guī)定，股東有權(quán)查閱包括公司章程、股東會會議記錄、董事會會議決議、監(jiān)事會會議決議和財務(wù)會計報告等在內(nèi)的諸多文件，這可為其合法權(quán)益提供有力保障。但是，在面對企業(yè)集團(tuán)之中母公司股東權(quán)益的保護(hù)問題之時，這種建立在傳統(tǒng)單一型公司結(jié)構(gòu)基礎(chǔ)之上的股東查閱權(quán)，幾乎難以發(fā)揮作用。

在企業(yè)集團(tuán)中，母公司董事會作為母公司的代表行使對于子公司的股東權(quán)，其獲得了對于子公司的完全控制。在這種情況下，由于傳統(tǒng)的股東查閱權(quán)止步于母公司而觸及不到子公司，因此，母、子公司管理層背信棄義或怠于履行職責(zé)，損害母公司及其股東的合法權(quán)益，將變得有恃無恐：只要非法行為是在子公司范圍之內(nèi)進(jìn)行的，或者非法行為的證據(jù)材料均被保存在子公司，公司管理層便可逃避股東的監(jiān)督和追究。

我國《公司法》第15條已明確規(guī)定公司可以向其他企業(yè)投資，并取消了對轉(zhuǎn)投資數(shù)額的限制。由此，公司可以其全部資產(chǎn)投資設(shè)立子公司，進(jìn)行控股公司化改造。在這一過程中，母公司股東的利益與子公司經(jīng)營管理狀況息息相關(guān)，但是母公司股東的查閱權(quán)卻觸及不到子公司。實踐中經(jīng)常發(fā)生母公司股東因為信息的不對稱（尤其是缺乏有關(guān)于子公司經(jīng)營管理狀況的信息）而無法獲得有效救濟(jì)的事情。[16]總之，公司結(jié)構(gòu)的變化給股東權(quán)益的保護(hù)提出了新的挑戰(zhàn)，而我國現(xiàn)有股東查閱權(quán)的規(guī)定，難以應(yīng)對這種挑戰(zhàn)。

（二）立法引入母公司股東查閱權(quán)穿越制度

美國法通過許可母公司股東查閱權(quán)穿越的方式，為母公司股東獲取子公司信息提供了一條便利途徑，從而使查閱權(quán)并不因為公司結(jié)構(gòu)的變化而喪失其為股東利益保駕護(hù)航的功效。美國母公司股東查閱權(quán)穿越的法律實踐有一百多年，至今不僅形成了數(shù)量可觀的判例，而且在這些判例的基礎(chǔ)之上還歸納出若干規(guī)則（普通法的規(guī)則和制定法的規(guī)則），為母公司股東查閱權(quán)穿越提供指導(dǎo)。美國法確立的母公司股東查閱權(quán)穿越制度，對其他大陸法系國家產(chǎn)生了重要的影響。日本在1999年修訂其《商法典》時，便借鑒美國法的做法，引入了母公司股東對子公司賬簿記錄的查閱權(quán)。在2005年頒布統(tǒng)一的《公司法典》之時，日本再次確認(rèn)了母公司股東查閱權(quán)的這種穿越，規(guī)定母公司股東有權(quán)查閱子公司的賬簿記錄。[17]雖然迄今尚未見到適用該規(guī)定的日本判例，但是日本立法機(jī)關(guān)未雨綢繆地引入母公司股東查閱權(quán)穿越制度的舉措，給我國以啟示。

近年來，我國在公司立法方面亦很多參考美國法的規(guī)定。尤其在2005年修訂《公司法》之時，為解決我國公司領(lǐng)域的相關(guān)問題，我國引入了諸多美國公司法律制度。當(dāng)前，我國亦面臨著母公司股東（因無法獲取子公司信息而導(dǎo)致的）權(quán)益保護(hù)問題。在美國已有豐富立法和司法實踐的母公司股東查閱權(quán)穿越制度，可為我國有效解決這一問題提供重要借鑒。

我國可以立法引入母公司股東查閱權(quán)穿越制度。并且，這樣做還有一個有利條件——我國立法上已將穿越制度應(yīng)用到一些領(lǐng)域之中，這為股東查閱權(quán)領(lǐng)域的穿越提供了先例和立法經(jīng)驗。

依據(jù)2008年《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》的規(guī)定，上市公司控股或控制的公司購買、出售資產(chǎn)，達(dá)到相應(yīng)標(biāo)準(zhǔn)的，應(yīng)當(dāng)由該上市公司的董事會依法作出決議，并提交股東大會批準(zhǔn)。[18]這其中就包含了表決權(quán)穿越規(guī)則：上市公司的股東穿越了該公司，對控股或控制的子公司購買、出售資產(chǎn)行為行使表決權(quán)。此外，2003年公布的《企業(yè)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理暫行條例》規(guī)定，由各級政府出資設(shè)立的企業(yè)（稱為“所出資企業(yè)”）投資設(shè)立的重要子企業(yè)的重大事項，需由所出資企業(yè)報國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的，管理辦法由國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)另行制定，報國務(wù)院批準(zhǔn)。[19]這就使得在國有企業(yè)實行控股公司化改造之后，國有資產(chǎn)監(jiān)管部門（母公司股東）仍可控制重要子公司的重大事項，其代表國家行使的股東權(quán)并不因此遭到削弱。[20]

在上市公司和國有企業(yè)中均已存在穿越制度的應(yīng)用，將這一立法經(jīng)驗推廣應(yīng)用于股東查閱權(quán)，使母公司股東能夠穿越母公司去查閱子公司的賬簿記錄，是我國可行的選擇。

（三）母公司股東查閱權(quán)穿越的制度設(shè)計

1．母公司股東查閱權(quán)穿越的界限

引入股東查閱權(quán)穿越制度，初衷在于為母公司股東提供更充分的保護(hù)。但是，允許母公司股東查閱子公司的賬簿記錄，無疑又會對子公司的經(jīng)營活動帶來干擾。子公司不僅要應(yīng)對其自己股東的查閱請求，還要付出額外的精力去應(yīng)付母公司股東的查閱請求。過多的查閱，不僅不利于子公司賬簿記錄的保存，而且也加大了子公司商業(yè)秘密泄露的風(fēng)險。

在涉及母公司股東查閱權(quán)穿越的場合，母公司股東合法權(quán)益的保護(hù)與子公司自主經(jīng)營權(quán)的保障形成緊張的角力局面。股東與公司之間利益的角力時刻存在，在設(shè)置股東查閱權(quán)之時，立法確認(rèn)了股東利益在一定程度和范圍內(nèi)優(yōu)先于公司利益，要求公司容忍股東經(jīng)由查閱而帶來的干涉。而在母公司股東查閱子公司賬簿記錄的場合，立法似乎要求公司作出更大讓步——要求子公司容忍非其股東的他人的查閱。在此情況下，劃定母公司股東查閱權(quán)穿越的合理界限尤為重要。

就美國法的實踐來看，盡管做法并不統(tǒng)一，但無論是普通法的規(guī)則還是制定法的規(guī)則，都從母子公司之間的關(guān)系入手，來劃定穿越與否的界限。母子公司之間存在緊密關(guān)系，固然拉近了母公司股東與子公司賬簿記錄之間的聯(lián)系，但僅僅從此角度來劃定母公司股東查閱權(quán)穿越的邊界，似乎并不夠充分，有偏向母公司股東之嫌。在實踐中，母公司與子公司之間往往都存在緊密關(guān)系，這使得母公司股東查閱權(quán)穿越幾乎成為一種常態(tài)，由此給子公司帶來不小的干擾。

穿越界限的劃分，既要保證為母公司股東提供合理的保護(hù)，又要兼顧對子公司利益的恰當(dāng)保障。不能為保護(hù)母公司股東的利益而無限制地擴(kuò)張其權(quán)利，使子公司利益受損。

為兼顧對子公司利益的保障，使子公司的經(jīng)營活動不至于因母公司股東的查閱而受到嚴(yán)重干擾，應(yīng)當(dāng)為母公司股東查閱權(quán)穿越設(shè)定一定的場合，使得母公司股東的查閱成為一種特例性救濟(jì)而非常態(tài)。畢竟，母公司股東并非時刻均有查閱子公司賬簿記錄的必要，其只在涉及其自身重大利益的場合才需要查閱子公司的賬簿記錄。

此外，為了防止母公司股東權(quán)利濫用，對要求查閱子公司賬簿記錄的母公司股東，應(yīng)當(dāng)施加必要的主體資格的限制、查閱目的和方式的限制。這樣在保障母公司股東權(quán)益的同時，能夠盡量減少給子公司造成的干擾。

總之，只有滿足主體資格要求的母公司股東，在特定的場合之下，出于正當(dāng)目的，以合理的方式，查閱與母公司存在緊密聯(lián)系的子公司的賬簿記錄，這樣才被允許。這樣的查閱并不給子公司造成重大干擾（或者說，在這種查閱條件下，相比于母公司股東能夠獲得的保護(hù)，子公司的“不受干擾權(quán)”應(yīng)居于次要地位），但卻能充分保護(hù)母公司股東的重大利益，這正是股東查閱權(quán)穿越所意圖實現(xiàn)的效果。在確定是否準(zhǔn)許母公司股東查閱權(quán)穿越之時，應(yīng)當(dāng)全面考慮上述各種因素。

2.我國規(guī)則的設(shè)計

如何設(shè)計我國股東查閱權(quán)穿越的規(guī)則？圍繞前述應(yīng)當(dāng)考慮的多種因素，筆者嘗試提出幾點(diǎn)建議，以求拋磚引玉。

首先，作為前提條件，必須母子公司之間存在緊密關(guān)系，母公司股東查閱權(quán)才被準(zhǔn)許穿越。母子公司之間關(guān)系應(yīng)達(dá)到何種緊密的程度？對此，美國有不同的做法。比較而言，特拉華州的做法更適合我國。這一方面是因為作為大陸法系國家，我國對成文法有著天然的偏好，法官固有的成文法思維恐難以駕馭普通法的規(guī)則。另一方面，特拉華州公司法的規(guī)定本身更為客觀合理，其僅需考察母子公司之間的控股關(guān)系以及子公司賬簿記錄為母公司的可得性（availability），操作起來更為方便。而普通法上的另一自我或控制及支配的分析，涉及對案件事實的全面考量，美國法官尚且感到棘手，我國法院恐更加無所適從。[21]

因此，在我國，對母子公司關(guān)系的考察應(yīng)當(dāng)注意以下兩點(diǎn)。首先，母公司必須是子公司的控股股東。[22]控股股東的地位，表明母公司向子公司進(jìn)行了大量投資，此時子公司的經(jīng)營管理狀況對于母公司股東的切身利益有著重大影響，子公司賬簿記錄對母公司股東而言尤其重要。此外，子公司賬簿記錄必須處于母公司的持有和控制之下，或者母公司通過施加對子公司的控制能夠合法獲取。強(qiáng)調(diào)子公司賬簿記錄為母公司的可得性，可為母公司股東查閱子公司賬簿記錄提供更大的正當(dāng)性——因為在這種狀態(tài)下，子公司賬簿記錄在實質(zhì)上如同是母公司的一樣，從實質(zhì)重于形式的原則出發(fā)，母公司股東應(yīng)該有權(quán)去查閱該賬簿記錄；如果任由母公司成為阻隔其股東通過查閱子公司賬簿記錄而維護(hù)自身利益的道具，這將是不公正的。

其次，只有在涉及自身重大利益的場合，母公司股東方可穿越查閱子公司賬簿記錄。這種場合，主要是指涉及子公司重大變更的情況，即可能改變子公司的組織結(jié)構(gòu)和控制權(quán)格局的決策，包括分立、合并、重大資產(chǎn)出售、制定盈余分配方案、建立聯(lián)營或者其他形式的商業(yè)聯(lián)合、增資、減資、引入累積投票制、選任或者解任董事、取消股東的新股認(rèn)購權(quán)、變更組織形式、修改公司章程、解散、清算等等。子公司的上述重大變更，大多涉及需要股東表決權(quán)2/3以上多數(shù)通過的事項，其對母公司股東利益將產(chǎn)生重大而直接的影響。而母、子公司管理層損害母公司股東的非法行為通常也發(fā)生在這些場合。此時允許母公司股東查閱子公司賬簿記錄，顯得尤為必要。

最后，從防止母公司股東權(quán)利濫用的角度出發(fā)，母公司股東欲穿越查閱子公司賬簿記錄，還應(yīng)當(dāng)符合以下要求：

第一是主體上的要求。當(dāng)前《公司法》對股東查閱權(quán)的主體并無特別的要求，但考慮到此處母公司股東要查閱的是子公司而非母公司的賬簿記錄，故有必要對主張查閱的母公司股東進(jìn)行限制。但是，這種限制又不能太苛刻，畢竟有動力去行使查閱權(quán)的大多是母公司的中小股東。具體而言，可以參照我國《公司法》關(guān)于提起派生訴訟對于股東持股時間和比例上的規(guī)定，即規(guī)定有限責(zé)任公司的股東、股份有限公司連續(xù)180日以上單獨(dú)或者合計持有公司1%以上股份的股東才可以要求查閱子公司的賬簿記錄。這是因為，行使了查閱權(quán)發(fā)現(xiàn)公司管理層有欺詐、不當(dāng)管理的行為，母公司股東很可能會提起派生訴訟，查閱和提起派生訴訟的主體將可能是同一的，那么對兩者主體上的要求也應(yīng)該是相同的。

第二是目的上的要求，即查閱的股東必須具有正當(dāng)目的。我國當(dāng)前的《公司法》規(guī)定了在有限責(zé)任公司之中股東查閱公司賬簿記錄的正當(dāng)目的要求，但是在股份有限公司之中并無此項要求。考慮到查閱子公司賬簿記錄對子公司可能造成的干擾，無論是有限責(zé)任公司還是股份有限公司，在母公司股東要求查閱子公司賬簿記錄的場合，查閱人均需表明其正當(dāng)目的。正當(dāng)目的是指與查閱人作為股東所享有的利益合理相關(guān)的目的。[23]即，母公司股東查閱子公司的賬簿記錄，必須出于維護(hù)與其作為母公司股東的地位而享有的利益直接相關(guān)的目的。實踐中，可由法官依據(jù)具體案情來決定母公司股東的查閱是否具有正當(dāng)?shù)哪康摹?/p>

第三是權(quán)利行使方式上的要求。欲行使查閱權(quán)的股東必須提出書面請求?！肮蓶|提出書面請求的制度設(shè)計目的有二：一則為公司預(yù)留置備會計賬簿的必要準(zhǔn)備時間，二則便于公司提前發(fā)現(xiàn)股東濫用查賬權(quán)的蛛絲馬跡，從而抗辯濫權(quán)股東的查賬請求?！盵24]此外，母公司股東只能在子公司正常的營業(yè)時間內(nèi)進(jìn)行查閱，這也是為了最大限度地減少母公司股東的查閱將給子公司的正常經(jīng)營帶來的妨害。

注釋:

[1]See Anderson v.Abbott，321 U.S.349（1944）.該案中，肯塔基國家銀行（以下簡稱銀行）和Louisville信托公司共同組建了Banco Kentucky Company（以下簡稱Banco公司），并將自身的大部分股份出售給Banco公司，使得Banco公司成為銀行和Louisville信托公司的控股母公司。其后，因經(jīng)營不善，銀行與Banco公司破產(chǎn)。銀行的破產(chǎn)清算人經(jīng)過評估，認(rèn)為銀行股東有400萬美元的出資尚未支付。因此，該破產(chǎn)清算人起訴并從Banco公司破產(chǎn)清算人處獲得9萬美元。對于余額，銀行破產(chǎn)清算人起訴要求Banco公司的所有股東予以支付，美國聯(lián)邦最高法院對此予以支持。

[2]See Melvin Aron Eisenberg，Megasubsidiaries：The Effect of Corporate Structure on Corporate Control，84 Harv.L.Rev.1577（1971），pp.1588—1589.

[3]母公司股東要求代位行使屬于母公司的以子公司名義提起派生訴訟的權(quán)利時，該股東提起的訴訟就被稱為雙重派生訴訟。See Note，Remedies of Stockholder of Parent Corporation for Injuries to Subsidiaries，50 Harv.L.Rev.963（1937）.

[4]See Melvin Aron Eisenberg，supra n.2，p.1597.

[5]美國有關(guān)母公司股東查閱子公司賬簿記錄的訴訟比較特殊：訴訟的原告方為母公司股東，被告方為母公司，子公司不是訴訟的當(dāng)事人。因此，若原告勝訴，法院將責(zé)令母公司交出子公司的賬簿記錄以供母公司股東查閱，而不是對非訴訟當(dāng)事人的子公司發(fā)出命令。

[6]See Panitz v.F.Perlman&Co.，Inc.，173 S.W.3d 421（Tenn.Ct.App.2004）.該案中，原告Monte Panitz和Barry Panitz是被告F.Perlman&Co.公司的股東，其要求查閱被告及其子公司的記錄，以確定被告及其子公司的董事或高管人員是否存在違反信義義務(wù)的行為。被告F.Perlman&Co.公司允許原告查閱該公司的賬簿記錄，但認(rèn)為原告并不是其子公司的股東，因此對原告提出的查閱其子公司的記錄的要求予以拒絕。初審法院對原告提出的查閱被告子公司記錄的要求不予認(rèn)可，上訴法院確認(rèn)了初審法院的這一判決。

[7]See，eg.，Skouras v.Admiralty Enterprises，Inc.，386 A.2d 674（Del.Ch.1978）；Carapico v.Philadelphia Stock Exchange，Inc.，791A.2d 787（Del.Ch.2000）；Saito v.McKesson HBOC，Inc.，806 A.2d 113（Del.2002）；etc.

[8]See Berkey v.Third Ave.Ry.Co.，155 N.E.58，61（N.Y.1926）.

[9]See State v.III Investments，Inc.，80 S.W.3d 855，866（Mo.Ct.App.2002）.該案中，原告是被告Five I公司股東，持有Five I公司2.68%的股份。原告欲向Five I公司出售所持有的股份，但是對于該股份的價格卻無法與Five I公司達(dá)成協(xié)議。為此，原告要求查閱Five I公司及其子公司的相關(guān)賬簿記錄，以確定所持有股份的合理價格。被告Five I公司只同意提供有限的資料供原告查閱，其中并不包括子公司的賬簿記錄。原告起訴到法院。初審法院認(rèn)為原告并非Five I公司子公司的股東，因而拒絕了原告查閱子公司賬簿記錄的要求。該案便被上訴至密蘇里州上訴法院。

[10]See Del.Code Ann.tit.8，§220（b）（2）（2003）；Okla.Stat.tit.18，§1065（B）（2）（2005）.

[11]See Weinstein Enter.，Inc.v.Orloff，870 A.2d 499（Del.2005）.該案中，原告Orloff是被告Weinstein Enter公司（以下簡稱W公司）的股東，其欲向他人出售其所持有的W公司股票，但是無法準(zhǔn)確對其股票價格作出評估。為此，原告起訴要求查閱W公司與J.W.Mays公司（以下簡稱M公司，其是W公司的子公司）的賬簿記錄。原被告雙方對于原告是否有權(quán)查閱M公司持有并控制的M公司的賬簿記錄產(chǎn)生爭議。該案經(jīng)過初審之后被上訴到特拉華州衡平法院，衡平法院簽發(fā)了執(zhí)行令，強(qiáng)制要求W公司交出M公司的賬簿記錄供原告查閱。W公司將法院的執(zhí)行令通知給M公司，M公司認(rèn)為，交出其賬簿記錄供原告查閱將對其造成不利影響，遂拒絕之。最后，此案被上訴到特拉華州最高法院。股東查閱權(quán)穿越：母公司股東權(quán)益保護(hù)的利器

[12]在Siravo v.Sirian Lamp Co.案中，原告是被告Sirian Lamp公司的股東，其起訴要求查閱被告及其子公司的賬簿記錄。在涉及原告是否能夠查閱被告子公司賬簿記錄的問題之時，新澤西州糾錯與上訴法院審理認(rèn)為，該案中，被告子公司的賬簿記錄被保存在被告位于紐瓦克市的辦公室里，因此該賬簿記錄實質(zhì)上屬于母公司的賬簿記錄，原告當(dāng)然能夠查閱。See Siravo v.Sirian Lamp Co.，124 N.J.L.433，39 Gummere 433，12 A.2d 682（N.J.Err.&App.1940）.

[13]對此，特拉華州最高法院進(jìn)一步解釋說，即便控制股東能夠選舉子公司董事會的多數(shù)成員，僅僅這種能力并不自動表明，為促使子公司交出其賬簿記錄的目的，母公司控制了子公司的事務(wù)。原因在于，子公司的董事負(fù)有法律上的義務(wù)為其公司股東的利益來管理公司業(yè)務(wù)，公司董事是由大股東選出的事實并未解除這些董事對公司和公司的小股東所負(fù)有的信義義務(wù)。

[14]See Woodworth v.Old Second Nat.Bank 154 Mich 459，117 NW 893（1908）.該案的原告對被告Old Second國家銀行（以下簡稱銀行）的兩位董事提起訴訟，要求賠償損失，理由是其因為相信了這兩位董事的虛假和欺詐性陳述而支付了過高的對價來購買銀行的股票。在這一訴訟開始審理之前，為獲取充分的證據(jù)，原告又對被告銀行及其子公司Maltby Cedar公司起訴，要求查閱兩者的賬簿記錄，以獲取支持對銀行董事訴訟的相關(guān)證據(jù)材料。本案的二審法院認(rèn)為，原告并非Maltby Cedar公司的股東所以無權(quán)查閱該公司記錄，這一觀點(diǎn)并不成立。Maltby Cedar公司僅僅只是銀行的一個工具，銀行的所有股東在MaltbyCedar公司之中至少享有一種衡平利益，因此原告作為銀行的股東有權(quán)查閱Maltby Cedar公司的賬簿記錄。

[15]例如，在Feldman v.San Mateo Fin.Corp.案中，法院認(rèn)為，母公司通過采用控股公司的形式，使法律賦予股東的收集公司信息的一般機(jī)會與子公司絕緣。依照法院的觀點(diǎn)，拒絕母公司股東查閱子公司賬簿記錄的法律規(guī)定對于促進(jìn)公司責(zé)任的目標(biāo)造成損害，應(yīng)該由立法機(jī)關(guān)重新審查。See Feldman v.San Mateo Fin.Corp.，276 Cal.Rptr.285，288（Cal.Ct.App.1990）.

[16]在國有企業(yè)改制過程中，這種事情常常發(fā)生：國有企業(yè)管理層通過設(shè)立控股子公司并向子公司轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，從而取得對國有資產(chǎn)的完全控制權(quán)，進(jìn)而將之出售或?qū)⒔?jīng)營利潤據(jù)為己有，造成國有資產(chǎn)的大量流失。參見《李金華：國有資產(chǎn)流失有五方面，分配不公浪費(fèi)嚴(yán)重》，載中國新聞網(wǎng)http：//chinanews.com.cn/cj/hgjj/news/2007/05-10/931559.shtml，2010年5月10日。

[17]日本《公司法》第433條第3款規(guī)定，股份公司的母公司股東，為行使其權(quán)利所必要時，在表明理由之后，經(jīng)法院許可，可以就該股份公司的會計賬簿或與之相關(guān)的資料提出查閱請求。（參見崔延花：《日本公司法典》，中國政法大學(xué)出版社2006年版，第204頁。）值得說明的是，日本《公司法》將股份公司和有限責(zé)任公司兩者一體化，統(tǒng)稱為股份公司。因此，此處雖然使用“股份公司”的稱謂，但是其涵蓋了傳統(tǒng)上的股份公司和有限責(zé)任公司。

[18]參見《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》（證監(jiān)會令第53號）第11條、第19條。

[19]參見《企業(yè)國有資產(chǎn)監(jiān)督管理暫行條例》（國務(wù)院令第387號）第24條。

[20]李凡：《論表決權(quán)穿越》，《政治與法律》2008年第12期。

[21]有美國學(xué)者評論道，另一自我的分析過于主觀，其涉及許多因素的復(fù)雜平衡與考量，法院在面對同樣的案情時可能得出不同的結(jié)論，且耗費(fèi)大量不必要的時間；在母公司股東查閱子公司賬簿記錄的領(lǐng)域有所降低的另一自我標(biāo)準(zhǔn)很容易滲透到涉及刺破公司面紗的案件中，對后者產(chǎn)生不利的影響。而控制或支配的分析則與另一自我的分析方法常常難以區(qū)分，其同樣存在過于主觀的問題，容易產(chǎn)生分歧。See Matthew A.Kitchen，The right of a parent's shareholders to inspect the books and records ofsubsidiaries：none of their business？74 U.Cin.L.Rev.1089（2006），pp.1106—1107.

[22]依據(jù)《中華人民共和國公司法》第217條第2款的規(guī)定，控股股東是指出資額占有限責(zé)任公司資本總額50%以上或者其持有的股份占股份有限公司股本總額50%以上的股東；出資額或者持有股份的比例雖然不足50%，但依其出資額或者持有的股份所享有的表決權(quán)已足以對股東會、股東大會的決議產(chǎn)生重大影響的股東。這一規(guī)定與特拉華州認(rèn)定一個公司是另一個公司的子公司是一致的。

第6篇：杜牧的古詩范文

關(guān)鍵詞：中華民族；文化；詩詞；創(chuàng)新；教學(xué)方法

古詩詞是中華民族文化寶庫中一顆閃耀的明珠。從古至今，古詩詞以其生動凝練的語言，清新深遠(yuǎn)的意境，優(yōu)美和諧的韻律感染著一代又一代青年。古詩詞作為學(xué)校教育課程的一部分，一直以來，初中古詩詞被教師普遍認(rèn)為是比較難教的部分，就目前初中語文古詩詞教學(xué)現(xiàn)狀來看，由于古詩詞教學(xué)環(huán)節(jié)薄弱，學(xué)生對古詩詞的學(xué)習(xí)興趣不高，如何就當(dāng)前古詩詞教學(xué)中存在的問題提出科學(xué)的古詩詞教學(xué)方法成為擺在教師面前的重要課題。

一、對古詩詞的學(xué)習(xí)做好課前的預(yù)習(xí)是前提

好的開始就代表成功了一半。教師可以為學(xué)生安排帶有家庭作業(yè)性質(zhì)的預(yù)習(xí)工作，讓學(xué)生養(yǎng)成課前預(yù)習(xí)的好習(xí)慣，同時，教師的預(yù)習(xí)任務(wù)要有一定的引導(dǎo)性，為學(xué)生指明預(yù)習(xí)的任務(wù)和目的，最終在上課開始要對學(xué)生的預(yù)習(xí)情況進(jìn)行檢查，這樣才能確保學(xué)生是否把教師的安排的預(yù)習(xí)任務(wù)完成。例如，在將要學(xué)習(xí)《望天門山》時，教師可安排學(xué)生課下先回顧之前學(xué)過的《望廬山瀑布》，在溫習(xí)過去學(xué)過的古詩外還要細(xì)細(xì)品味古詩的意蘊(yùn)和情感，在下節(jié)課上課前先讓學(xué)生一起背誦《望廬山瀑布》，然后請個別同學(xué)發(fā)表一下對此詩的見解，然后，由此詩引出接下來將要學(xué)習(xí)的《望天

門山》。

二、讓學(xué)生了解詩人是進(jìn)行古詩詞學(xué)習(xí)的關(guān)鍵

“詩如其人”，詩人是古詩詞的靈魂，只有充分了解了詩人的生平事跡、詩風(fēng)和歷史背景，讓學(xué)生對詩歌及詩人有初步感知，才能準(zhǔn)確把握詩歌的主旨和情感。例如，在學(xué)習(xí)杜牧《泊秦淮》時，教師首先介紹先時代背景，即晚唐時代，唐朝開始衰落，而當(dāng)朝的達(dá)官貴人卻不顧國家安危，仍然沉醉于花天酒地的世界，作為一位愛國詩人，杜牧在秦淮河畔看到這個場面后，深感感悲憤，最終坐下此詩。這樣，通過介紹詩人所處的歷史背景，讓學(xué)生進(jìn)入詩歌所要表達(dá)的情感境地，有利于學(xué)生更好的理解詩歌。

三、教師需要創(chuàng)設(shè)情境來營造豐富的學(xué)習(xí)氛圍

通常情況下，意境是詩人主觀感情基調(diào)和客觀事物的完美結(jié)合。學(xué)生在對詩歌進(jìn)行學(xué)習(xí)時，教師可以采用創(chuàng)設(shè)情境，讓學(xué)生根據(jù)古詩詞的意象進(jìn)行豐富的想象，進(jìn)入詩歌的意境來品味其所要表達(dá)的感情，從而讓學(xué)生獲得深刻的審美體驗。例如，在學(xué)習(xí)《題破山寺后禪院》時，學(xué)生在朗讀時可以配合古箏曲，用音樂情境來詮釋古詩詞情感，使學(xué)生更好地理解和學(xué)習(xí)古詩詞。

參考文獻(xiàn)：

第7篇：杜牧的古詩范文

一、查閱文學(xué)常識的策略

我們常說“詩如其人”，那么了解“其人”也能從側(cè)面了解其詩。孟子也說：“頌其詩，讀其書，不知其人，可乎？”了解詩人是引導(dǎo)學(xué)生理解詩歌內(nèi)容、體會詩人創(chuàng)作時的豐富情感的重要一環(huán)，它可以使學(xué)生對詩歌及詩人有一個初步感知，為理解詩歌作好鋪墊。了解詩人可以從以下幾方面進(jìn)行：

1.介紹詩人的詩風(fēng)。如先引導(dǎo)學(xué)生復(fù)習(xí)小學(xué)古詩《望廬山瀑布》，有了感性體驗后接著板書“李白·豪邁奔放”，再教學(xué)《望天門山》。這樣，從具體到抽象，再從抽象到具體，認(rèn)識過程由此及彼、由表及里，對詩人、詩歌的感知在不斷深化。

2.介紹詩人的評價。如講孟浩然，可以從其他詩人或詩論入手來介紹：孟浩然是唐朝第一個大量寫山水的詩人，寫下了許多不朽的詩篇。他的詩，受到李白、杜甫的高度贊揚(yáng)。大詩人李白在《贈孟浩然》這首詩中，不同尋常地寫道：“吾愛孟夫子，風(fēng)流天下聞”，還發(fā)出了“高山安可仰”的長嘆。杜甫也稱贊他“清詩句句盡堪傳”。想一想，能得到李杜高度贊揚(yáng)的詩人，可見其詩歌是多么的不同凡響。下面，我們就來學(xué)習(xí)他的《過故人莊》。

3.介紹詩人的創(chuàng)作背景。如教學(xué)杜牧的《泊秦淮》，先有感情地介紹時代背景：杜牧生活在晚唐時代，當(dāng)時唐朝已呈衰落跡象，風(fēng)雨飄搖，然而當(dāng)朝的達(dá)官貴人卻不顧國家安危，夜深了仍然在花天酒地，醉生夢死，有家不歸，有案不辦。

杜牧是一個有正義感和遠(yuǎn)見的詩人，他在秦淮河畔看到這個場面后，感到非常悲憤：那些向歌女點(diǎn)歌的達(dá)官貴人，怎么就不知道亡國之痛呢？奢華不除，大唐必亡！

4.學(xué)會劃分節(jié)奏，讓學(xué)生體驗古詩詞的音樂美。古詩分為古體詩、樂府詩、近體詩。古體詩和近體詩的劃分以唐朝出現(xiàn)格律詩來劃分。近體詩也稱今體詩，它分為律詩和絕句，它們都是格律詩。而格律詩的聲序排列有兩種情況：一種是平平仄仄平平仄仄平平，另一種是仄仄平平仄仄平平仄仄。因此，古詩詞的節(jié)奏劃分為：四言采用22，五言23，六言222，七言223，八言2222，其中3可析為12或21。而現(xiàn)代詩為自由詩，沒有這樣的限制。例如李商隱的《夜雨寄北》，我們可以這樣劃分：“君問│歸期│未有期，巴山│夜雨│漲秋池。何當(dāng)│共剪│西窗燭，卻話│巴山│夜雨時”（七言詩的劃分）。再如王維的《使至塞上》，我們可以這樣劃分節(jié)奏：“單車│欲問邊，屬國│過居延。征蓬│出漢塞，歸雁│入胡天。大漠│孤煙直，長河│落日圓。蕭關(guān)│逢候騎，都護(hù)│在燕然”（五言詩的劃分）。

二、創(chuàng)設(shè)情境品味古詩意境美的策略

詩歌美，常常表現(xiàn)在詩歌的意境美。意境是作者主觀的生命情調(diào)和客觀的自然景色互相滲透、互相交融而成的藝術(shù)境界：或移情于景，得有我之境；或景中藏情，得無我之境。由于古詩產(chǎn)生的年代久遠(yuǎn)，所反映的思維、情感以及社會、民俗、人文、地理與學(xué)生有一定的隔膜，因此，可以采用多種方法配合，引導(dǎo)學(xué)生根據(jù)詞語所蘊(yùn)含的意象展開豐富的想象，進(jìn)入詩歌的意境中，品味深蘊(yùn)其中的濃郁的詩情，獲得強(qiáng)烈的審美體驗，真正達(dá)到陶冶情操、凈化心靈的效果。

三、“反創(chuàng)”詩文的策略

第8篇：杜牧的古詩范文

曉迎秋露一枝新，不占園中最上春。

桃李無言又何在，向風(fēng)偏笑艷陽人。

【翻譯】

傍晚的秋露洗凈了花枝，爛漫的花朵占盡了天時；春風(fēng)桃李繁華早就不再，艷陽伴我從暮春到秋日。

第9篇：杜牧的古詩范文

【關(guān)鍵詞】新課程理念；古詩詞；教學(xué)方法；情景交融；培養(yǎng)學(xué)生

【中圖分類號】G543.86 【文章標(biāo)識碼】A 【文章編號】1326-3587（2013）02-0010-01

當(dāng)前，語文教學(xué)中的古詩詞教學(xué)，仍以精細(xì)講解為主，未能全面激發(fā)學(xué)生學(xué)習(xí)古詩詞的熱情，培養(yǎng)學(xué)生熱愛古詩詞的情感。詩有云：“問渠那得清如許，為有源頭活水來。”要讓學(xué)生獲得源源不斷的學(xué)習(xí)古詩詞的動力，關(guān)鍵是“源頭的活水”。這“源頭的活水”。便是情感教學(xué)?！冻踔姓Z文新課程標(biāo)準(zhǔn)》明確指出：誦讀古代詩詞，有意識地在積累、感悟和運(yùn)用中，提高自己的欣賞品味和審美情趣。而在中學(xué)語文教學(xué)中，一些膾炙人口的傳世佳作，有時經(jīng)過教師過于直白的分析講解反而失去了它原有的光彩和神韻。學(xué)生缺乏對詩歌的感性認(rèn)識，只得用死記硬背來應(yīng)付考試，甚至有學(xué)生對古典詩詞采取拒絕的態(tài)度。那么我們應(yīng)該怎么引導(dǎo)學(xué)生去學(xué)習(xí)呢？

一、創(chuàng)設(shè)情境，巧妙激趣

培養(yǎng)學(xué)生的學(xué)習(xí)興趣對于學(xué)好古詩詞是十分重要的。要想創(chuàng)設(shè)合理的情境，必須根據(jù)古詩詞的內(nèi)容需要，及學(xué)生的知識水平和不同地區(qū)的實際情況等。

如教學(xué)李白的《贈汪倫》時，可先講述汪倫用計誠邀李白到桃花潭做客的故事來調(diào)動學(xué)生的積極性。

又如《水調(diào)歌頭·明月幾時有》，根據(jù)這首詞的寫作背景，可以設(shè)計導(dǎo)語假設(shè)學(xué)生自己身在外地會有什么感覺。這樣學(xué)生就充滿了好奇，隨教師一起融入詞中。

同時，還可以抓住學(xué)生喜歡表現(xiàn)自己的心理，讓學(xué)生在課前排演情景劇。如《江城子·密州出獵》可以讓學(xué)生排太守帶隨從出去打獵及歸來的情景。利用音樂使學(xué)生進(jìn)入詩詞情境。如蘇軾的《水調(diào)歌頭》意境清遠(yuǎn)，筆調(diào)深婉，引用王菲演唱的《但愿人長久》歌詞，激發(fā)學(xué)生的好奇之心。教師也可以在課堂中作示范，唱給學(xué)生聽，喚取學(xué)生心中的激情，這樣的課堂有趣學(xué)習(xí)，學(xué)生更加喜歡，對古詩詞的學(xué)習(xí)更加有興趣。

二、了解詩人，感受背景

詩詞作品常常是作者經(jīng)歷、思想感情的外現(xiàn)?？梢哉f，充分了解詩歌寫作時的歷史背景，是進(jìn)入詩歌意境的前提和鑰匙。

如教學(xué)杜牧《泊秦誰》，先有感情地介紹時代背景：杜牧生活在晚唐時代，當(dāng)時唐朝已呈衰敗落跡象，風(fēng)雨飄搖，然而當(dāng)朝的達(dá)官貴人卻不顧國家安危，夜深了仍然在花天酒地。杜牧是一個有正義感和遠(yuǎn)見的詩人，他在秦淮河畔看到這個場面后，感到非常悲憤。

三、朗讀成韻，領(lǐng)悟感情

教師在教古詩時，放手讓學(xué)生朗讀，從整體上去感知古詩文的音樂美，讓他們自然而然地步入詩的意境，通過富有藝術(shù)性感染力的朗讀，使學(xué)生更深入地了解作品的思想內(nèi)容，體會詩歌所表達(dá)的強(qiáng)烈真摯的情感。古詩朗讀要講究節(jié)奏，韻腳要讀得響亮而稍長，朗讀還要注意掌握感情基調(diào)，如壯志難酬、倉涼悲愴的《漁家傲》，委婉含蓄、纏綿悱惻的情詩《無題》。

四、品味語言，整體感知

詩歌講究“煉字”，講授詩歌要注重品味語言，賞析詩句，整體把握。

如“山光悅鳥性，譚影空人心”，不說山光使詩人心情寧靜愉悅，而寫出光使飛鳥怡然自樂，這就是含蓄不露，這就是詩味。鳥的怡然自樂，正是詩人淡泊寧靜的反映。品讀中要防止對字詞作繁瑣分析講解，而忽略品味賞析、整體把握的做法。在教學(xué)中，很多教師把古詩等同古文，進(jìn)行逐字逐句的解釋，甚至翻譯成文，這不僅破壞了詩歌的音樂美和建筑美，也破壞了審美者在審美時的主觀體驗的意境美和韻律美。到頭來，一首內(nèi)容和形式俱佳的詩歌杰作讓學(xué)生只收獲了幾句干巴巴的片言只語。

五、品析名句，豐富積累

品析名句可以加強(qiáng)對古詩詞意境的理解，甚至能進(jìn)一步增強(qiáng)學(xué)生閱讀古詩詞的興趣。

如學(xué)習(xí)王維《使至塞上》中“大漠孤煙直，長河落日圓”一句，因邊疆沙漠，浩瀚無邊，所以用了“大漠”的“大”字?！爸薄弊挚此茰\顯平白，但卻是“著一字而盡得風(fēng)流”，既準(zhǔn)確地摹狀，又凸顯出無風(fēng)的大漠空曠蒼涼之感，很見作者練字的功力。沙漠上沒有山巒樹木，那橫貫其間的黃河，就非用一個“長”字才能表達(dá)詩人的感覺?！奥淙铡庇靡粋€“圓”字，給人以親切溫暖而蒼茫的感覺。作者抓住了沙漠中的典型景物進(jìn)行描寫，畫面開闊，意境雄渾，充分體現(xiàn)了王維“詩中有畫，畫中有詩”的特色。

六、詩歌意境與生活情境的結(jié)合

古詩詞的魅力和生命力在于能夠穿越時間和空間的阻隔，直達(dá)我心，觸動我們的靈魂，讓我們有人同此心心同此理之嘆。不能引起共鳴的詩歌是沒有生命力的。只有當(dāng)生活中出現(xiàn)某個場景，突然間古人的一句詩涌上心頭時，學(xué)生才會感覺此情此景中滋味竟已被古人寫盡，這時他才會真正明白古詩詞的妙處，由此產(chǎn)生對古詩詞強(qiáng)烈的興趣。