公司股權經(jīng)濟糾紛精選(九篇)

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第1篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

中國改革開放以來，隨著市場經(jīng)濟的建立和完善，根據(jù)《公司法》規(guī)定，相繼成立了大量的股份有限責任公司，其中在數(shù)量上，民間自然人投資合股成立的股份有限責任公司占到了相當大的比例。

隨著深圳、上海股票交易所這兩個主板市場的建立，部分股份有限公司的股票進入了主板市場進行交易流通，大大推動了社會資源的有效配置，為企業(yè)的長足發(fā)展提供了充足的血液和動力，推動了中國市場經(jīng)濟的完善和發(fā)展。

從1990年底滬深股票交易市場建立之初，其最初動機在一定程度上就包含募集社會資金來為國有大中型企業(yè)的發(fā)展服務這一使命。而且只有那些大型或特大型、已步入產(chǎn)業(yè)化階段后期和市場化階段的高收益、低風險的股份制企業(yè)，才可能進入主板市場進行股票交易。與之相配套的如財務狀況、公司結構、信息披露等一系列的高門檻限制，把眾多的特別是民營股份制企業(yè)擋在了主板市場之外。而出于資源最優(yōu)化配置、企業(yè)發(fā)展融資等各方面市場化力量的需求，非上市的股份公司的股權又有著一定的謀求流動和交易的天然屬性。

正是在這種巨大需求的推動下，2004年5月在深圳證券交易所設立了中小企業(yè)板，2009年10月成立了創(chuàng)業(yè)板，初步建立了股權融資和股權交易的二板市場，為眾多未能在主板市場上市的股份制企業(yè)提供了一個更廣闊的融資平臺。

主板市場和二板市場，都在一定程度上解決了不同層次和特定對象的股份企業(yè)的股權交易和流動問題。但相對于數(shù)量龐大股份制企業(yè)，仍然有數(shù)量龐大的非上市股份制企業(yè)的股權有交易流動的勢能，一級半市場的地下股權交易一直都很活躍。

綜合考察市場客觀需求、法律及政府政策導向和市場化進程的發(fā)展階段，我們認為發(fā)展中國的三板市場，建立一個新的股權融資和流通平臺，一個多層次的市場融資體系在中國將會得到快速的發(fā)展和完善。

非上市公司股權交易的弊端

中國股份有限公司的發(fā)展比較迅猛，國家明確支持所有權與經(jīng)營權相分離的公司治理模式，并且股權有著天然的流通和交易屬性，因此建立一個完善的股權交易流通市場是對市場經(jīng)濟的完善和推動，也是建立一個高效率資源配置市場經(jīng)濟的內(nèi)在要求。

由于中國遲遲未能建立一個有系統(tǒng)多層次的融資平臺，但眾多未能達到上市要求的公司又有著股權交易和流通的客觀需求。于是在一級半市場上的股權交易就顯得相當活躍，同時這一交易模式也帶來了種種明顯的弊端。

1.缺失第三方機構，致使交易成本高，交易效率低

對于市場經(jīng)濟來說，資金與企業(yè)家相結合，才能夠使資金變成資本，促使資本向高效益的地方流動；企業(yè)家才能夠發(fā)揮自己的才能，完成自己的戰(zhàn)略規(guī)劃，促進企業(yè)的快速良性發(fā)展。

資金與企業(yè)家相結合，彼此有一個相互尋找的過程，尋找過程中會產(chǎn)生尋找成本，另外在瞬息萬變的市場，彼此尋找到對方的效率也很重要，往往資金與企業(yè)相結合的時機能夠決定一個企業(yè)發(fā)展的成敗。

在中國的非上市股份公司的股權交易市場上，長期以來缺乏第三方機構建立的股權交易平臺。以最原始的集貿(mào)交易市場為例，在固定交易場所、固定交易時間確定下來以前，對某一件商品有相互需求的買方和賣方要找到對方需要付出很高的相互尋找成本。在非上市股份公司股權交易平臺建立起來以前，股權交易也存在類似的尋找成本。即使交易雙方相互找到對方，股份轉讓往往通過資金方與持股方的雙方協(xié)議或拍賣的方式來得到實現(xiàn)，這樣要對股權的價格進行估值，就存在一個信息不對稱的問題。如果股權所屬企業(yè)無法在信息披露上做到自發(fā)自動和詳盡真實，這樣投資方對企業(yè)的前景就無法做出準確真實判斷。委托第三方機構進行獨立評估，一方面又會增加交易成本，另一方面也使交易的效率大打折扣。

2.交易不透明，導致監(jiān)管很難到位，糾紛不斷

根據(jù)2005年最新修改后的《公司法》規(guī)定，股東轉讓其股份，應當在依法設立的證券交易場所進行或者按照國務院規(guī)定的其它方式進行。這才算在法律上有所松動，對非上市股份公司的股權交易提供了一個交易和流通的可能性，但由于一直以來“國務院規(guī)定的其它方式”并未以很明確的方式表示出來，對股權交易的實質性推動，作用還并未體現(xiàn)。

而且長期以來，在國家相關法律法規(guī)有松動的跡象前，中國非上市股份公司的股權始終未能在一個完善的股權交易平臺上進行交易。沒有合法交易和流通的渠道，而企業(yè)又存在著通過股權轉讓交易融資或套現(xiàn)的需求，于是地下交易市場自發(fā)產(chǎn)生。

另外一方面，投資者對于非上市公司股權交易的客觀需求也為一級半市場的股權交易提供了賴以生存的土壤。

2006年，根據(jù)上海證監(jiān)局統(tǒng)計，該局熱線電話接到的有關非法銷售非上市股份公司股權類的投訴，占到所有投訴的20％至30％，占投訴類之首。而國務院辦公廳也在2006年12月12日下發(fā)了《關于嚴厲打擊非法發(fā)行股票和非法經(jīng)營證券業(yè)務有關問題的通知》，由證監(jiān)會牽頭，成立打擊非法證券活動協(xié)調小組，負責打擊非法證券活動的各項工作。

由于缺乏有組織有系統(tǒng)的正規(guī)的股權交易平臺，就導致中國非上市股份公司的股權交易就一直以一種地下的、缺乏明確規(guī)則和不規(guī)范的方式進行交易。由于缺乏有公信力的市場組織者以及相對應的科學的交易規(guī)則以及明確的法律約束，再加上監(jiān)管對于地下交易的缺失，與股權交易相伴滋生了一系列的市場欺詐和交易糾紛。特別是隨著證券市場的不斷擴張，創(chuàng)造了巨大的財富效應，股票交易市場的牛市，非上市股份公司的地下股權交易也會明顯隨之升溫。

由于地下交易的不透明性，以及缺乏正式的約束，加上監(jiān)管又不到位，導致在一段時期內(nèi)，地下股權交易糾紛事件大量產(chǎn)生，甚至一些別有用心的犯罪分子利用市場的混亂，制造大量股權交易欺詐事件。

3.監(jiān)管法規(guī)不健全，監(jiān)管主體不明確

對于非上市公司的股權交易，并沒有獨立的交易平臺為其服務，因此股權交易形式主要以零散的、私下的、自主協(xié)商的方式來進行。由于中國在法律上還并沒有對除了證券交易市場以外的股權交易方式做出明確的認可，因此相關法律也并沒有對非上市公司場外市場的股權交易做出任何的法律上的規(guī)定和保障。加上由于交易的不透明性，導致場外股權交易的糾紛不斷，但法律并不能對此作出合適的裁決以及對當事人各方的權益進行保護。

對于此類民事糾紛案件，由于法律法規(guī)缺乏明確的相關規(guī)定，法院通常選擇讓被告撤訴或者拒不受理此類案件。而這一做法通常是依據(jù)1998年12月《最高人民法院關于中止審理、中止執(zhí)行涉及場外非法股票交易經(jīng)濟糾紛案件的通知》規(guī)定，規(guī)定指出：“各級人民法院對未經(jīng)國務院批準擅自設立的股票交易所及其會員單位、掛牌企業(yè)為被告的，涉及因從事非上市公司股票、股權證等場外非法交易而引起的經(jīng)濟糾紛，未受理的，不再受理何時恢復訴訟和執(zhí)行，依照本院通知辦理”。

到目前為止，尚未對這類案件糾紛有出臺新的司法解釋。由于法規(guī)本身不夠健全，在出現(xiàn)此類案件糾紛之時，司法機構無法對相關主體的經(jīng)濟活動行為的合法性作出判定，因此只能暫時對相關的經(jīng)濟糾紛暫時完全束之高閣，形成一個法律的真空，或者在法規(guī)上采取一刀切的方式，完全禁止相關經(jīng)濟交易行為的行為。這種方式在法律上完全對正當?shù)墓蓹嘟灰仔袨橛枰苑裾J并且拒絕提供任何法律支持，即使帶有一定發(fā)展階段性的客觀選擇，但也構成了非上市公司股權交易在摸索中發(fā)展的一種障礙。

另外，在最近幾年里，中國非上市公司股權交易在法規(guī)上和相關政策導向上雖然都有所松動，包括天津股權交易所、鄭州技術產(chǎn)權交易所等都得到國家明文政策的支持在探索性地快速發(fā)展，但具體的發(fā)展方向和經(jīng)營方式則并沒有達成十分明確的共識。

鄭州技術產(chǎn)權交易所與其它四家產(chǎn)權交易中心在2009年10月被工業(yè)與信息化部列為最終選定的五家產(chǎn)權交易試點之一，于2010年11月12日開始正式營業(yè)，由工信部部長和河南省省長共同揭牌。然而僅僅就在六天之后，由于“標準化”、“連續(xù)競價”和“T+1”等交易方式問題，被指違反了多項法律法規(guī)被當?shù)毓I(yè)與信息化局叫停整頓。這在一定程度上凸顯了股權市場發(fā)展思路的不明晰，但從另外一個方面同時也表現(xiàn)出目前國家對發(fā)展產(chǎn)權市場整體上是持肯定態(tài)度的。對于非上市公司股權交易市場的規(guī)范化管理，目前監(jiān)管主體也并不明確。在一定程度上按照合理的思維，股權交易應該納入到證監(jiān)會的職責范圍內(nèi)，利用長期積累的監(jiān)管經(jīng)驗和資源，按照相關法律法規(guī)，由證監(jiān)會對三板市場進行統(tǒng)一的資源配置和協(xié)調管理。

但目前的情況是發(fā)改委和工信部在股權交易市場上都有一定程度的介入，并各自發(fā)文支持了不同的交易市場的成立和發(fā)展，因此政府在非上市公司股權交易市場發(fā)展的監(jiān)管主體上還并沒有形成統(tǒng)一和明確的共識。這對于中國股權交易市場的健康長期發(fā)展是不利的。

發(fā)展股權交易市場有利條件

中國改革開放三十多年來，一個重要的目標就是致力于建設一個完善的市場經(jīng)濟體系，企業(yè)是市場的主體，而資金是企業(yè)發(fā)展的血液。建立一個包括非上市股份公司股權交易市場的多層次資本市場，對健全和完善市場經(jīng)濟有著重要的推動和促進意義。而且，非上市股份公司股權交易市場本身也構成了市場經(jīng)濟的重要有機組成部分之一。我們認為，在未來一段時期，中國的股權交易市場將會得到快速的發(fā)展，主要原因有以下幾點：

1.法律法規(guī)層面為股權交易市場的發(fā)展提供了合法性

長期以來，非上市股份公司的股權交易一直處在無法律規(guī)范和無法律保護的環(huán)境下，而且政府在法律層面一直未對股權交易的合法性進行正式的承認。甚至因為法律和監(jiān)管缺失，客觀存在的股權交易需求帶來了諸多的經(jīng)濟糾紛甚至經(jīng)濟詐騙案件，政府曾數(shù)次對地下股權交易進行過集中的清理和整頓。股權交易市場要發(fā)展，首先就是要破除各種發(fā)展的制度，而法律層面的障礙必然是首要的。

2005年10月27日，中國頒布了新的《公司法》和《證券法》，對以往非上市公司股權交易有了更為明確的規(guī)定。新《公司法》第一百三十九條規(guī)定，“股東轉讓其股份，應當在依法設立的證券交易場所進行或者按照國務院規(guī)定的其它方式進行”。根據(jù)新《證券法》，第三十九條規(guī)定，“依法公開發(fā)行的股票、公司債券及其它證券，應當在依法設立的證券交易所上市交易或者在國務院批準的其它證券交易場所轉讓”。仔細研讀分析這一法律規(guī)定，不難發(fā)現(xiàn)，法律明確支持不論是上市還是非上市公司的股權都可以依法自由轉讓，上市公司的股票在證券交易所進行交易流通，而非上市公司的股票則在國務院的批準的其它交易場所進行交易。因此，政府對非上市公司的股權交易持認可態(tài)度，但交易必須在國務院規(guī)定的場所進行。

2009年10月，國務院批復了《天津濱海新區(qū)綜合配套改革實驗金融創(chuàng)新專項方案》，明確要求“支持天津股權交易所不斷完善運作機制，規(guī)范交易程序，健全服務網(wǎng)絡，拓展業(yè)務范圍，擴大市場規(guī)模。充分發(fā)揮市場功能，為中小企業(yè)和成長型企業(yè)提供高效便捷的股權投融資服務”。 同樣在2009年10月，工信部下發(fā)文件，選擇北京產(chǎn)權交易所、上海聯(lián)合產(chǎn)權交易所、重慶聯(lián)合產(chǎn)權交易所、河南省技術產(chǎn)權交易所、廣東南方聯(lián)合產(chǎn)權交易中心共5家產(chǎn)權交易機構作為區(qū)域性中小企業(yè)產(chǎn)權交易市場試點工作單位。

從法律上來說，以上六家機構由國務院批準，完全具備了承擔非上市公司股權交易場所的法律資格，這在中國非上市公司產(chǎn)權交易市場上將有著重要里程碑式的意義，股權交易從此有了一個名正言順的正規(guī)交易渠道。

此外，根據(jù)國務院《國家中長期科學和技術規(guī)劃綱要（2006年―2020年）》和關于實施國家中長期科學和技術發(fā)展綱要若干配套政策的通知》以及科技部《關于加快發(fā)展技術市場的意見》都明確予以提出，要開展國家高新區(qū)高新技術企業(yè)未上市公司股權流通試點。2009年9月24日，《國務院關于進一步促進中小企業(yè)發(fā)展的若干意見》中提出要“發(fā)展和規(guī)范產(chǎn)權市場，為中小企業(yè)融資和股權轉讓提供服務。”因此，在相關政策上，國家對股權交易市場的發(fā)展給予了明確的支持和鼓勵。

宏觀上來看，不管是在立法上，還是在各種相關政策中，政府對產(chǎn)權市場的發(fā)展持明確的支持態(tài)度。但在一些具體的發(fā)展方式的問題上，政府還需要有一個整體的思路，并對相關的政策規(guī)定進行一個系統(tǒng)的梳理，為股權交易的發(fā)展方式指明一個大概的方向，或者采用我們改革開放的寶貴經(jīng)驗“摸著石頭過河”，允許各類創(chuàng)新的方式方法先行先試，在發(fā)展中總結，在發(fā)展中統(tǒng)一和規(guī)范。

目前在具體的發(fā)展方式上，仍然還有很多需要破局的地方，在法律上也有諸多表現(xiàn)形式。如根據(jù)《公司法》第七十九條規(guī)定，設立股份有限公司，應當有二人以上二百人以下的發(fā)起人。如果超過兩百人的，為公開發(fā)行，應該報證監(jiān)會核準。因此非上市公司的股東人數(shù)應該嚴格控制在兩百人以內(nèi)。這個規(guī)定對于股權交易市場的流動性顯然是一個明顯的障礙，而且如果交易市場上股權一旦自由流動起來，就很難將股東人數(shù)限制在200人這根紅線內(nèi)，如何處理好市場的流動性和活躍度與這個規(guī)定之間的平衡問題，類似于一個特里芬兩難，需要進一步的破局，這樣才能為股權交易鋪平一個順暢的發(fā)展道路。

2.經(jīng)濟發(fā)展迅速，市場交易需求旺盛

自改革開放逐步走上市場經(jīng)濟道路以來，中國經(jīng)濟保持了長期的高速發(fā)展，創(chuàng)造了世界經(jīng)濟發(fā)展歷史上的一個奇跡。公司是市場經(jīng)濟的主體，在經(jīng)濟的發(fā)展過程中，大量的股份公司也在市場上涌現(xiàn)，并同時推動著市場經(jīng)濟的快速發(fā)展。股份公司的股權天然就有著流動的需求，主要原因如下：

（1）優(yōu)秀的企業(yè)在市場上能夠存活并快速發(fā)展，是企業(yè)有著其本身的行業(yè)、技術或者管理等各方面的優(yōu)勢。因此這樣擁有比較好發(fā)展前景的企業(yè)，其本身就有著在規(guī)模上以及市場空間上擴張的欲望。在發(fā)展的過程中，融資為企業(yè)注入新的動力是必不可少的。銀行貸款、發(fā)行債券等融資方式，都會為企業(yè)的長遠發(fā)展帶來一定的還債壓力，并不能完完全全地釋放企業(yè)的潛力。與之相比，通過股權的轉讓來進行融資就會有著相對的優(yōu)越性，不會因此而對企業(yè)的長遠發(fā)展規(guī)劃帶來資金鏈上的壓力。因此，從企業(yè)的擴張發(fā)展考慮，公司股權有著轉讓的需求。

（2）按照股份有限公司的法律規(guī)定，公司的股東人數(shù)在2－200人之間。而且從資源配置的角度來看，資金作為一種經(jīng)濟資源應該讓其具有可自由流動性，以便通過“看不見得手”將資金這種經(jīng)濟資源配置到對所有者有更大收益的地方。投資人在資金充裕時，與眾多其他投資人一起創(chuàng)辦企業(yè)，來獲得收益。在股東資金緊張時，也有權利將自己的股份進行轉讓，獲取現(xiàn)金。而這也正是股份合作制企業(yè)的應有內(nèi)涵之一。

（3）創(chuàng)業(yè)型的企業(yè)在發(fā)展之初，可能有著較好的項目以及優(yōu)秀的企業(yè)經(jīng)營團隊，但面臨著嚴重的資金短缺約束。只要公司有良好的發(fā)展前景，能夠為投資人帶來收益，通過出讓企業(yè)一定數(shù)量的股權，就能夠為企業(yè)的發(fā)展募集到急需的資金，從而打破資金障礙。對于投資人而言，也是自己相對閑置的資金找到了一個獲取未來收益的渠道。

在中國，股份制企業(yè)在股票交易市場上市的機會其實是一種國家壟斷資源。因為在特定國情之下，股票市場一開始在一定程度上就是為眾多經(jīng)營不善的國有企業(yè)融資，使他們能夠重新正常運轉起來而服務的。因此，能夠獲得批準上市的企業(yè)數(shù)量很有限。正是這樣，即使很多經(jīng)營不善面臨倒閉危險的國有上市企業(yè)，其上市的殼資源也成為了一種稀缺資源，眾多的民營企業(yè)通過收購這種殼資源來實現(xiàn)“曲線上市”。“殼資源”的存在也正是說明中國企業(yè)股票上市融資渠道這種資源的供不應求和稀缺新。

在中國的市場經(jīng)濟中，非上市的股份有限公司占有很大的比重，據(jù)不完全統(tǒng)計有三十多萬家之眾，截至2010年7月，境內(nèi)上市公司數(shù)量也只有1187家。以中關村為例，2006年中關村地區(qū)17000多家高科技企業(yè)，有60％的企業(yè)資金不足，資金缺口在1000億元左右。股權交易市場的發(fā)展，正好能夠為眾多非上市的特別是創(chuàng)業(yè)型的中小企業(yè)提供廣泛的融資和退出渠道。

發(fā)展股權交易市場的意義

股權交易市場最重要的作用就是發(fā)揮其融資作用，為廣大未上市的股份制企業(yè)而且特別是創(chuàng)業(yè)型的中小企業(yè)融資，把社會閑散資金與企業(yè)結合起來，共同創(chuàng)造效益，助力企業(yè)的發(fā)展。除此之外，股權交易市場在其它方面也具有重要意義。

1.形成互補和良性競爭的多層次資本市場

深圳和上海的股票交易市場作為一板市場，創(chuàng)業(yè)板作為二板市場，以及作為三板市場的股權交易市場，可以形成一個互補的資本市場體系。首先，三個市場分別為不同類型的企業(yè)服務，為中國廣大股份制企業(yè)募集資金提供了類型不同的平臺，通過這種互補性解決不同類型企業(yè)的融資問題。其次，隨著企業(yè)的發(fā)展狀況不同，可以建立一種機制，讓企業(yè)能夠在三個板塊上進行流動。如果企業(yè)不斷發(fā)展壯大，則可以通過首先在三板二板市場上的培育和積累，按照資本市場財務管理和信息披露的要求，促進企業(yè)完善公司治理，進而發(fā)展到主板市場上上市。主板市場上經(jīng)營不良的公司，可以讓其退市，但也沒必要一棒子打死，退市后仍然可以讓其股權放在三級市場上進行托管交易。這一點可以借鑒資本市場發(fā)達國家如美國的經(jīng)驗。

對于資本市場，同樣需要引進市場的機制，避免壟斷性經(jīng)營，讓市場發(fā)揮資源配置的基礎性作用，因此競爭很重要。促進各類股市間的競爭，以及股市與其它各類資本市場之間的競爭，有助于提高各類市場的完善度和規(guī)范程度。因此，股權交易市場的建立，有利于建立一個多層次的資本交易市場體系，通過各市場的競爭來達到完善和規(guī)范市場的目的。

2.股權交易市場對于支持創(chuàng)新活動有著重要意義

創(chuàng)新是一個民族發(fā)展的不竭動力。相對來講，創(chuàng)業(yè)型的中小企業(yè)往往具有更強的冒險精神，具有天然的成長性動力和擴張望，因此通常也是一塊更適合于滋生創(chuàng)新活動的土壤。目前中國專利的66％是由中小企業(yè)發(fā)明的，74％以上的技術創(chuàng)新是由中小企業(yè)完成的，82％以上的新產(chǎn)品是由中小企業(yè)開發(fā)的。建立完備的股權交易市場，能夠為中小企業(yè)提供發(fā)展所急需的資金，從而支持創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)活動。

3.有利于市場信息的公開化、透明化，完善公司治理

提高社會生產(chǎn)效率，創(chuàng)新不能夠僅僅局限在技術上的創(chuàng)造性，而往往制度上的創(chuàng)新也能夠帶來無可比擬的提高市場運作效率的力量。在市場交易中，充分的信息是提高交易效率、降低交易成本的重要支持因素。企業(yè)進入股權交易市場掛牌，就需要完整而規(guī)范地進行信息披露。通過披露的信息，投資者和市場上與企業(yè)的相關聯(lián)各方就能夠清晰地了解一個企業(yè)的經(jīng)營和財務情況，從而在對這個企業(yè)進行投資或者有業(yè)務往來時作出符合理性的判斷，避免誤導，降低不確定性。大量企業(yè)的統(tǒng)一托管和信息披露，也可以通過規(guī)模效應降低單個企業(yè)審計和相關信息核查的成本費用，從整體上提高市場的經(jīng)濟效率。對于公司本身的發(fā)展，通過這種外在力量的約束，有助于企業(yè)按照規(guī)范化的程式來完善公司的治理方式，與現(xiàn)代企業(yè)治理模式接軌。

相關問題

1.股權交易市場與股票市場的替代性問題

我們認為，股權交易市場在發(fā)展的過程中，面對著各種具體的問題需要厘清，其中重要的一個方面就是股權交易市場與股票市場之間的關系，因為二者存在一定程度的重合及替代性。

通過國家層面的法律變動和各種出臺的政策，我們可以明確感受到國家對股權交易市場發(fā)展的支持。同時，我們也可以感覺到在具體發(fā)展方式上的一些疑慮。以鄭州技術產(chǎn)權交易所為例，工信部已經(jīng)明確發(fā)文將鄭交所作為五家試點之一支持其發(fā)展，但由于采用“標準化”、“連續(xù)競價”、“T+1”等與股票交易所相雷同的交易方式，在開業(yè)六天后即被叫停整頓，之后交易方式完全改變。

如何處理好各個層次資本市場之間的關系，讓它們發(fā)揮彼此協(xié)同作用，而不造成相互的沖突，在多層次資本市場的建設發(fā)展過程之中，這是我們需要不斷摸索和關注的問題。

在這樣一個過程中，既要密切聯(lián)系中國經(jīng)濟發(fā)展的客觀情況，發(fā)達國家的先進經(jīng)驗也要勇于借鑒。

2.股權交易市場有可能帶來的風險問題

股權交易市場是一個投資市場，但投機往往與投資相伴隨產(chǎn)生。如何在市場的安全性和活躍性上進行均衡，這將是資本市場面臨的一個永恒的話題。

第2篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

近期，淘寶網(wǎng)等電子商務平臺上已經(jīng)出現(xiàn)司法拍賣轄內(nèi)農(nóng)村中小金融機構（以下簡稱農(nóng)合機構）股權的情況。經(jīng)調查，網(wǎng)絡拍賣農(nóng)合機構股權的行為和流程還存在一些問題，值得關注。

網(wǎng)絡拍賣股權的一般程序

網(wǎng)絡拍賣股權的程序一般是，法院根據(jù)情況到工商管理部門凍結農(nóng)合機構股東股金，再依法對股金進行評估并拍賣，拍賣之前法院將拍賣情況告知農(nóng)合機構，并將農(nóng)合機構股東準入條件列入拍賣要求中。拍賣完成后，受讓人持裁定書或協(xié)助執(zhí)行通知書到農(nóng)合機構登記股權變更事項。農(nóng)合機構對受讓人身份、基本信息等進行準入性的審查和登記。在受讓人符合入股條件后，法院將拍賣相關情況告知工商管理部門，并解凍股權。最后農(nóng)合機構將股權變更相關資料提交給工商管理部門進行股權變更操作。

據(jù)調查，目前轄內(nèi)有兩家農(nóng)村商業(yè)銀行的股權因涉及經(jīng)濟糾紛，被地方法院通過淘寶網(wǎng)站進行拍賣。其中法人股東一戶，拍賣標的為95.0727萬元，成交價格為211萬元；自然人股東7戶，拍賣標的為187.8732萬元，成交價為600.8萬元。目前，網(wǎng)絡拍賣流程已經(jīng)完成，股權變更正在辦理之中。

制度和股東資質審查滯后

未制訂股權變更管理辦法。目前浙江銀監(jiān)局轄內(nèi)大部分農(nóng)合機構還未制訂詳細的、操作性強的股權管理辦法，只是在《章程》中對股權變更事項作了部分規(guī)定。如目前農(nóng)村商業(yè)銀行的《章程》中均規(guī)定“本行發(fā)起人持有的股份自本行成立之日起3年內(nèi)不得轉讓和贈予”，網(wǎng)絡拍賣股權、變更股權的事實與這一規(guī)定存在矛盾。

對股權受讓人的股東資質審查滯后。從網(wǎng)絡拍賣股權流程看，農(nóng)合機構介入股東資質審查的環(huán)節(jié)是在拍賣完成后才進行的，雖然事前已將準入條件提供給司法部門，但司法部門不對競拍人進行資質審查，極有可能存在最后受讓人不符合條件的情況，這對拍賣、變更流程能否順利完成有重大影響。據(jù)了解，司法部門目前對受讓人事后不符合入股條件，引起股權無法變更的風險未制訂相應的補救措施。

對股權受讓人的股東資質審查較難。調查中發(fā)現(xiàn)有機構在提供法人股東準入條件時未對注冊地進行限定，而淘寶網(wǎng)站等電子商務平臺面對的是全國乃至全球客戶，這使得報名競拍的對象被無限放大，無疑增加了受讓人股東資質審查的難度。

同時，法院對通過淘寶網(wǎng)站報名競拍者未進行“實名制”審查，競拍人與最后受讓人的身份是否一致無法確定，這也導致對受讓人的入股資金是否屬于自有資金以及資金的合法性審查較難進行。

其他股東的優(yōu)先購買權未能得到保障。根據(jù)《公司法》第七十二條規(guī)定：“人民法院依照法律規(guī)定的強制執(zhí)行程序轉讓股東的股權時，應當通知公司及全體股東，其他股東在同等條件下有優(yōu)先購買權。其他股東自人民法院通知之日起滿二十日不行使優(yōu)先購買權的，視為放棄優(yōu)先購買權。”

從目前的司法拍賣股權流程看，法院只通知銀行，未通知全體股東，農(nóng)合機構也未將拍賣事項事前通知全體股東，其他股東的優(yōu)先購買權未能得到有效保障。

完善股權管理辦法

盡快制訂股權管理辦法。農(nóng)合機構應盡快制訂和完善股權管理辦法，根據(jù)自身的情況對入股股東資質做進一步細化和明確。向股東提出股權質押貸款的要求和審批流程，對股權因司法處置導致股東變更的情況，應制訂合法合規(guī)和操作性較強的流程。

提前介入受讓人的股東資質審查環(huán)節(jié)。農(nóng)合機構在收到法院有關司法拍賣股權的通知時，應與法院做好充分溝通，并要求提前介入，參與做好對競拍人員的股東資質審查。法院也應對股東資質審查的重要性予以理解和支持。

同時，法院應盡早制訂受讓人不符合股東資質的應對措施。對涉及農(nóng)合機構股權拍賣份額達到1%以上的情形，法院和農(nóng)合機構都應及時與監(jiān)管部門聯(lián)系，做好股東資質的預審查工作。

第3篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

院黨組和分管院長的正確領導下，2010年上半年。本院各部門的大力支持下，庭緊密結合“人民法官為人民”和“守業(yè)服務年”主題實踐活動，圍繞深入推進“社會矛盾化解、社會管理創(chuàng)新、公正廉潔執(zhí)法”三項重點工作的要求，能動司法，服務大局，妥善審理各類民商事案件，有針對性的開展調研工作，努力改革審判管理和抓好隊伍建設。全庭同志的共同努力下，較好的完成了上半年各項工作任務。

一、以社會矛盾化解為目標。

庭新收案件39件（其中一審案件2件，2010年截止6月30日。二審案件37件）與去年同期相比收案數(shù)量增加了5件，增幅為14.7%訴訟標的金額4.31億元，去年同期（5.62億）相比有小幅度下降，與2008年相比，下降大幅度較大，減幅達57.7%連同去年舊存案件11件，上半年我庭共辦理一、二審案件50件，已審結34件，結案率為68%未結案件中部分是近期新收案件，局部在公告送達和司法鑒定期間，局部案件在做雙方調解工作。已結的33件二審案件中，維持原判的16件，改判的8件，發(fā)回重審的2件。二審案件維持率為48.5%與去年同期相比上升了近12個百分點。二審案件改判率為24.2%與去年同期改判率下降了10個百分點。調解、撤訴案件共7件，占21.2%與去年基本持平，相比2008年提高了8個百分點。從受理的案件類型來看，公司股權轉讓、股東內(nèi)部糾紛和激進借款擔保糾紛仍為我庭主要案件類型，分別受理了12件和18件。從上訴案件原審法院分布情況看，南昌中院上訴10件，上饒中院上訴8件，景德鎮(zhèn)、贛州、宜春、撫州、九江中院分別上訴3件，新余、萍鄉(xiāng)中院各2件。民商事案件審理中，庭始終以服務經(jīng)濟發(fā)展大局為中心，堅持公正、高效、和諧司法理念，通過處置好商事糾紛有效化解社會矛盾。一是審慎處置涉國有企業(yè)糾紛。隨著我省國有企業(yè)改革進程的推進，涉國有企業(yè)主要案件類型由企業(yè)改制糾紛，包括因改制行為效力發(fā)生的糾紛和改制后因對外債務的承擔而引起的糾紛，轉變?yōu)椴涣冀鹑趥鶛嗟慕栀J糾紛和國有企業(yè)破產(chǎn)案件。涉國有企業(yè)的不良金融債權借貸案件數(shù)量雖呈下降趨勢，但各方利益抵觸加劇，利益平衡難度加大，特別是債權轉讓順序被認定合法的情況下，各方利益更是難以協(xié)調。庭始終以支持國有企業(yè)改革大局為重，強調對不良金融債權轉讓相關順序進行嚴格審查的同時加大運用調解、協(xié)調、和解等多種措施的力度，從源頭上化解糾紛，為國有企業(yè)改革發(fā)明良好的資產(chǎn)環(huán)境。對國有企業(yè)破產(chǎn)案件，庭通過對不服破產(chǎn)裁定申訴案件的審查和對具體案件的協(xié)調加強對下級法院審理此類案件的指導和監(jiān)督，強調在案件審理中要加強與政府部門協(xié)調配合，要指導企業(yè)依法依規(guī)變現(xiàn)資產(chǎn)，積極預防破產(chǎn)中可能出現(xiàn)的不穩(wěn)定因素，維護企業(yè)的安定和社會穩(wěn)定。二是從維護穩(wěn)定角度動身審理好各類公司訴訟糾紛案件。公司訴訟糾紛案件主要表示為公司股東內(nèi)部之間糾紛、中小股東訴訟、公司解散訴訟等，這類糾紛處置不好很容易影響公司的穩(wěn)定和生存發(fā)展，進而會不同水平地影響市場秩序的穩(wěn)定。處置公司內(nèi)部糾紛時我庭堅持公司意思自治，司法謹慎干預的審判理念，對中小股東提起的知情權、盈余分配等訴訟，既注重協(xié)調司法介入與公司自治之間的關系，同時也注意公司利益和中小股東合法權益之間的利益平衡。如我庭審理的秦玉林與九江星城房地產(chǎn)開發(fā)有限公司公司盈余分配權糾紛中，小股東秦玉林因滿意公司不分配利潤，與其他股東協(xié)商無果的情況下向法院訴訟主張分配公司利潤。由于公司股東會未形成利潤分配決議，直接判決分配利潤可能會造成司法過度干預公司自治權，依照公司法和公司章程的規(guī)定是否分配利潤是公司股東大會的職權。如果判決采用訴請又有利于對中小股東合法權益的維護。合議庭通過提出其他救濟途徑的調解方案反復做股東之間調解工作，庭領導也多次參與協(xié)調，最終以其他股東收購該小股東股份形式調解結案，既保護了中小股東權益、維護了公司的穩(wěn)定和正常經(jīng)營，也有效的回避了司法介入與公司自治之間的矛盾抵觸。三是以平等維護為前提，慎重行使自由裁量權，公平審理違約責任糾紛。審理各種類型合同違約糾紛中，庭嚴格適用合同法及其相關司法解釋和最高法院指導意見的規(guī)定，以促進交易、規(guī)范市場秩序為指導理念，涉及合同撤銷、變卦或解除的訴訟中審慎適用情勢變卦原則，對合同成立后客觀情況發(fā)生了當事人在訂立合同時無法預見的非不可抗力造成的不屬于商業(yè)風險的重大變化，繼續(xù)履行合同對于一方當事人明顯不公平或者不能實現(xiàn)合同目的依據(jù)公平原則，同時結合案件的實際情況確定是否變卦或者解除。主張違約損失賠償?shù)脑V訟中，依法分配舉證責任，嚴格依據(jù)違約事實和違約責任，合理行使自由裁量權，公平認定違約金數(shù)額。

二、能動司法。推動社會管理創(chuàng)新

助推全省七個系統(tǒng)國企改革。依照本院年初重點工作任務分解方案的安排安排，一是緊跟省委決策安排。庭作為為七個系統(tǒng)國企改革提供法律保證和服務工作的牽頭部門，征求本院相關部門意見的基礎上，制定了關于發(fā)揮司法的能動性，依法為全省七個系統(tǒng)國有企業(yè)改革提供司法保證和服務的實施方案》明確了工作的宗旨、內(nèi)容、任務分工、工作方法和工作要求。依照實施方案的工作方法，庭走訪了七個系統(tǒng)的相關政府部門和國有企業(yè)，召開專題座談會廣泛聽取了有關推進七個系統(tǒng)國企改革的意見建議，及時摸清了國有企業(yè)改革中存在法律問題以及七個系統(tǒng)國有企業(yè)對法院新的司法需求，明確了為國有企業(yè)提供法律服務和司法保障的方向和思路。省委省政府對全省推進七個系統(tǒng)國有企業(yè)改革進行動員部署后，庭及時起草并報經(jīng)院領導批準后下發(fā)了本院《關于為七個系統(tǒng)國有企業(yè)改革做好司法保證和服務工作的通知》對全省法院為七個系統(tǒng)國企改革服務提出了具體要求。二是加強溝通協(xié)作，融入大局，共同推進全省經(jīng)濟發(fā)展。庭緊緊圍繞全省進位趕超、跨越發(fā)展的目標，充分發(fā)揮民商事審判職能服務經(jīng)濟發(fā)展大局的同時，更加注重立足全局、融入全局、服務全局，更加注重與省國資委、省人力資源和社會保證廳、省保監(jiān)局等部門的溝通協(xié)作，共同推動全省經(jīng)濟跨越發(fā)展。庭一如既往的就國企改革問題加強與省國資委的信息互通、相互配合、相互協(xié)調、相互支持；繼續(xù)配合支持省人力資源和社會保證廳開展小額擔保逾期貸款的催收工作，依法保證和促進我省小額擔保貸款在推動守業(yè)、帶動就業(yè)中發(fā)揮積極作用；充分發(fā)揮司法裁判對平安市場規(guī)則建設的引導作用，加強與保監(jiān)局、平安行業(yè)協(xié)會的聯(lián)系溝通，促進我省平安行業(yè)健康、規(guī)范發(fā)展。庭推動下，院于今年2月與省保監(jiān)局簽訂了加強合作交流機制的備忘錄》明確了三方建立聯(lián)系人制度、開展業(yè)務培訓研討交流、聯(lián)合開展調研、建立聯(lián)合調解機制、建立案件料理協(xié)助機制等事宜。為積極落實《備忘錄》要求，6月底、7月初我庭與省保監(jiān)局共同組織先后召開了二級法院與當?shù)馗髌桨补韭?lián)合座談會，就平安合同糾紛案件中保險人的說明義務、投保人的告知義務、平安人的合同解除權行使等熱點難點問題進行了深入探討，并就法院與平安行業(yè)如何共同服務全省經(jīng)濟發(fā)展進行了廣泛交流。三是發(fā)揮商事審判庭特點，支持和推動企業(yè)守業(yè)投資。商事審判工作與經(jīng)濟形勢、經(jīng)濟建設的發(fā)展息息相關，商事審判更多的解決企業(yè)、公司法人經(jīng)濟糾紛。庭一方面結合全省法院開展的守業(yè)服務年”活動，充分運用商事審判掌握的經(jīng)濟形式和規(guī)律，通過依法平等維護投資者的合法權益，為企業(yè)自主創(chuàng)新和引進戰(zhàn)略投資者營造良好的投資環(huán)境和法治環(huán)境。另一方面，庭結合審判實踐中發(fā)現(xiàn)的法律問題，發(fā)現(xiàn)的糾紛多發(fā)點，深入企業(yè)，走訪座談，協(xié)助企業(yè)掌握經(jīng)營規(guī)律，指導企業(yè)依法回避經(jīng)濟糾紛，切實擔負起為企業(yè)創(chuàng)業(yè)、經(jīng)營提供司法保證和有效司法服務的職能作用。

三、注重實效。

深入調研的基礎上爭取出臺平安糾紛審理相關指導意見；2為配合省委關于國企改革的決策安排，針對法院受理國有企業(yè)破產(chǎn)案件數(shù)量劇增，庭要求在去年組織開展的破產(chǎn)案件審理情況調研的基礎上再進一步深入調研，出臺案件審理的具體指導意見，統(tǒng)一全省法院審判思路；3針對銀行卡被盜取存款而引發(fā)的金融機構與儲戶之間的儲蓄存款合同糾紛日益增多，組織開展了ATM機銀行卡存款糾紛中存在問題調研，調研基礎上，出臺審理相關案件的指導意見。從上半年完成的情況看，三項調研前期任務均基本完成，平安合同糾紛的調研已經(jīng)完成資料收集工作；ATM機銀行卡存款糾紛調研演講已完成；國有企業(yè)破產(chǎn)案件審理指導意見已基本(資/料來.源,年初我庭針對審判實踐反映進去的問題確定了以下幾個調研任務：1平安合同糾紛中關于平安人是否告知義務的認定和交通事故責任險中在盜竊、醉酒駕駛和無證駕駛三種情形下平安公司對人身傷亡是否承擔賠償責任。于:gzu521學;習/網(wǎng)]gzu521.com成形，將于近期下發(fā)全省法院和本院相關部門征求意見。此外，上半年我庭配合最高法院完成了以下幾項調研任務：1對《關于人民法院審理企業(yè)破產(chǎn)案件適用法律的若干規(guī)定》征求意見稿進行調研，向最高法院反饋了相關意見和建議；2向最高法院報送了2005年至2009年五年全省法院受理和審結金融糾紛案件數(shù)量統(tǒng)計和審理情況；3向最高法院報送了2008年以來民商事審判工作相關情況，詳細反映了當前民商事審判工作中存在困難和問題，并相應的提出了加強和改進民商事審判工作的措施和建議。4針對最高法院《關于審理買賣合同案件若干問題的解釋》征求意見稿開展調研，形成調研演講報最高法院，為完善相關司法解釋提供素材和資料。

四、加強審判管理。保證公正廉潔執(zhí)法

第4篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

快遞轉讓協(xié)議書范文1

甲方(出讓方)：身份證號：

乙方(承接方)：身份證號：

茲有甲方需轉讓本人承包的申通快遞業(yè)務，經(jīng)申通快遞公司同意，甲、乙雙方就有關事項達成以下協(xié)議：

一、轉讓日期：**年月日。

二、轉讓金額：人民幣元(大寫：元)。

三、雙方約定，轉讓前有關甲方經(jīng)手的快遞業(yè)務及有關問題、糾紛由甲方負責完成，乙方不承擔此責任;轉讓后有關快遞業(yè)務及問題、糾紛等由乙方承擔，與甲方無關(甲方交待、乙方認可的遺留問題除外)。

四、甲方滯留的快件有件，單號分別為：。

五、甲方轉讓后，乙方有業(yè)務操作方面的問題需要請教，甲方應及時給予解答。

六、此協(xié)議一式叁份，甲、乙雙方各執(zhí)一份，簽字生效，申通快遞公司留存一份。

甲方(公章)：_________

乙方(公章)：_________

法定代表人(簽字)：_________

法定代表人(簽字)：_________

_________年____月____日

_________年____月____日

快遞轉讓協(xié)議書范文2

甲方：(以下簡稱甲方)

乙方：(以下簡稱乙方)

經(jīng)甲、乙雙方充分協(xié)商，依據(jù)《合同法》、《郵政法》等法規(guī)，本著互利互惠、充分發(fā)展業(yè)務的原則，現(xiàn)就甲、乙雙方的合同經(jīng)營范圍和協(xié)作經(jīng)營方式簽訂本合同。

一、協(xié)作經(jīng)營范圍：甲方劃定區(qū)域為乙方的協(xié)作經(jīng)營范圍，并從事經(jīng)營快件活動。乙方不得超區(qū)域經(jīng)營，否則產(chǎn)生的后果對方負責。

二、乙方在協(xié)作經(jīng)營期內(nèi)每天按公司規(guī)定操作并領取所協(xié)作經(jīng)營區(qū)域內(nèi)所有快件，并按相關公司要求12:00前送達,22：00前送達。如確有某些原因不能派送到位的快件要于當日移交至甲方帶回公司處理并注明原因。因乙方在派送過程中發(fā)生快件延誤、遺失、短滅而產(chǎn)生的費用和相關責任由乙方自行承擔，并接受延誤、遺失、短滅造成的信譽下降的相關處罰。乙方必須按照《郵政法》的部分相關法律組織派送、攬收業(yè)務，必須服從上?？偣炯跋嚓P部門的法律規(guī)章，服從甲方上級XXXX公司統(tǒng)一管理和調度，否則甲方有權解除合同。

三、風險保證金及協(xié)作經(jīng)營費、其他核算方式：

風險：由于快件存在延誤、遺失等相關風險，乙方與鑒定合同時主動自愿交納元為其承擔風險。合同期結束，不再續(xù)約憑相關收據(jù)一次性退回。

協(xié)作經(jīng)營費：甲方按元/月向乙方征收其快件運輸管理等相關費用，并于簽訂合同時一次性支付。合同期內(nèi)協(xié)作經(jīng)營費用不予加收，次年協(xié)作費用則按上年度增長率同步遞增并適當修改。

發(fā)票由公司統(tǒng)一代開、代購。嚴禁購買、使用違規(guī)票據(jù)，否則違反任何法律后果由乙方完全承擔責任。協(xié)作經(jīng)營區(qū)提供各種支出票據(jù)上繳公司做賬的開據(jù)同等票額的按%征收營業(yè)稅，不能提供的按%征收營業(yè)稅、所得稅。

四、乙方相關的相關責任

乙方在協(xié)作經(jīng)營期間各項費用均由乙方承擔，與客戶的任何經(jīng)濟糾紛與甲方無關。

乙方在協(xié)作期間，任何行為及經(jīng)營活動必須符合國家相關法律規(guī)定，否則自行承擔產(chǎn)生的法律責任。為保障勞動者權益，乙方在協(xié)作經(jīng)營期間，用工必須符合《勞動法》等相關規(guī)定，產(chǎn)生的勞動糾紛、人身安全等糾紛由乙方全權負責。

為保障消費者權益和郵路安全，乙方在協(xié)作經(jīng)營期間，經(jīng)營活動必須符合《郵政法》等相關規(guī)定、必須做到驗視等各項安全制度，不得攬收不符合國家相關法律禁止攬收的快件。乙方依據(jù)賬單及時結清相關賬款。如有誤差應在十日內(nèi)相互協(xié)調完畢

五、協(xié)作期限：于年日至年日，合同期滿無條件歸還區(qū)域經(jīng)營權。次年續(xù)約，甲乙雙方再行商定。

六、本合同一式兩份。甲、乙雙方各執(zhí)一份。合同由甲、乙雙方簽字之日起生效，具有法律效應。以上條款均甲、乙雙方通過協(xié)商后制定，且雙方都表示理解、認可。未盡事宜，參照XXXX公司相關規(guī)定執(zhí)行。注：

快件理賠：為更好的服務客戶，甲方有權利在客戶理賠與乙方無果后，先行賠付并依據(jù)相關規(guī)定處理。投訴處理：公司按規(guī)定受理投訴，一經(jīng)有效受理，按元/次先行處罰，后再依據(jù)相關規(guī)定處理。

甲方(公章)：_________

乙方(公章)：_________

法定代表人(簽字)：_________

法定代表人(簽字)：_________

_________年____月____日

_________年____月____日

快遞轉讓協(xié)議書范文3

轉讓方：(公司)(以下簡稱甲方)

地址：

法定代表人：職務：

委托人;職務：

受讓方：(公司)(以下簡稱乙方)

地址：

法定代表人：職務：

委托人：職務：

公司(以下簡稱合營公司)于年月日在深圳市設立，由甲方與合資經(jīng)營，注冊資金為幣萬元，其中，甲方占%股權。甲方愿意將其占合營公司%的股權轉讓給乙方，乙方愿意受讓?，F(xiàn)甲乙雙方根據(jù)《中華人民共和國公司法》和《中華人民共和國合同法》的規(guī)定，經(jīng)協(xié)商一致，就轉讓股權事宜，達成如下協(xié)議：

一、股權轉讓的價格及轉讓款的支付期限和方式：

1、甲方占有合營公司%的股權，根據(jù)原合營公司合同書規(guī)定，甲方應出資幣萬元，實際出資幣萬元?，F(xiàn)甲方將其占合營公司%的股權以幣萬元轉讓給乙方。

2、乙方應于本協(xié)議書生效之日起天內(nèi)按前款規(guī)定的幣種和金額將股權轉讓款以

銀行轉帳方式分次(或一次)支付給甲方。

二、甲方保證對其擬轉讓給乙方的股權擁有完全處分權，保證該股權沒有設定質押，保證股權未被查封，并免遭第三人追索，否則甲方應當承擔由此引起一切經(jīng)濟和法律責任。

三、有關合營公司盈虧(含債權債務)的分擔：

1、本協(xié)議書生效后，乙方按受讓股權的比例分享合營公司的利潤，分擔相應的風險及虧損。

2、如因甲方在簽訂本協(xié)議書時，未如實告知乙方有關合營公司在股權轉讓前所負債務，致使乙方在成為合營公司的股東后遭受損失的，乙方有權向甲方追償。

四、違約責任：

1、本協(xié)議書一經(jīng)生效，雙方必須自覺履行，任何一方未按協(xié)議書的規(guī)定全面履行義務，應當依照法律和本協(xié)議書的規(guī)定承擔責任。

2、如乙方不能按期支付股權轉讓款，每逾期一天，應向甲方支付逾期部分轉讓款的萬分之 的違約金。如因乙方違約給甲方造成損失，乙方支付的違約金金額低于實際損失的，乙方必須另予以補償。

3、如由于甲方的原因，致使乙方不能如期辦理變更登記，或者嚴重影響乙方實現(xiàn)訂立本協(xié)議書的目的，甲方應按照乙方已經(jīng)支付的轉讓款的萬分之向乙方支付違約金。如因甲方違約給乙方造成損失，甲方支付的違約金金額低于實際損失的，甲方必須另予以補償。

五、協(xié)議書的變更或解除：

甲乙雙方經(jīng)協(xié)商一致，可以變更或解除本協(xié)議書。經(jīng)協(xié)商變更或解除本協(xié)議書的，雙方應另簽訂變更或解除協(xié)議書，經(jīng)深圳市公證處公證(合營企業(yè)為外商投資企業(yè)的，須報請審批機關批準)。

六、有關費用的負擔：

在本次股權轉讓過程中發(fā)生的有關費用(如公證、評估或審計、工商變更登記等費用)，由 承擔。

七、爭議解決方式：

因本合同引起的或與本合同有關的任何爭議，甲乙雙方應友好協(xié)商解決，如協(xié)商不成，按照下列方式解決(任選一項，且只能選擇一項，在選定的一項前的方框內(nèi)打“√”)：向深圳仲裁委員會申請仲裁;向中國國際經(jīng)濟貿(mào)易仲裁委員會深圳分會申請仲裁;向有管轄權的人民法院。

八、生效條件：

本協(xié)議書經(jīng)甲乙雙方簽字、蓋章并經(jīng)深圳市公證處公證后(合營企業(yè)為外商投資企業(yè)的，報請審批機關批準后)生效。雙方應于協(xié)議書生效后依法向工商行政管理機關辦理變更登記手續(xù)。

九、本協(xié)議書一式份，甲乙雙方各執(zhí)一份，合營公司、深圳市公證處各執(zhí)一份，其余報有關部門。

甲方(公章)：_________

乙方(公章)：_________

法定代表人(簽字)：_________

法定代表人(簽字)：_________

第5篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

    原告（反訴被告）：張如江，男，40歲，上海市航務管理處職工。

    被告（反訴原告）：深圳經(jīng)濟特區(qū)證券公司上海業(yè)務部（下稱深圳上證）。

    被告：朱耀林，男，29歲，司法鑒定研究所職工。

    1992年12月3日14時左右，朱耀林受張如江的委托，持張如江股票磁卡、資金存折至深圳上證，委托深圳上證買進“真空電子”股票。朱耀林在委托書的“股數(shù)或面額”欄中填寫“110000”，在“委托人簽章”一欄中填寫“張如江”，限價13元。當時張如江的資金存折上存款余額為156702元。深圳上證接到委托單后，未審核磁卡、資金存折、身份證等“三證”，立即申報并成交，買進“真空電子”股票11萬股，成交價在每股12.7至12.8元，包括其它費用應付人民幣1417708.7元，扣除張如江的存款余額，深圳上證共墊付資金1261006.7元。嗣后，朱耀林發(fā)現(xiàn)自己將1.1萬股誤寫為11萬股，要求撤銷交易。但因已成交而無法撤銷。當天晚上，朱耀林在深圳上證寫下條子：“由于本人失誤，多購真空電子股票9.9萬股，導致資金不足，希深圳特區(qū)證券公司大力協(xié)助解決，損失由本人負責。股民張如江?！蓖瑫r，深圳上證還與朱耀林約定，深圳上證提供專線，要求朱耀林在次日內(nèi)全部賣出多購的股票。當天晚上，朱耀林對張如江講了上述情況。第二天，朱耀林仍到深圳上證賣出2萬股，每股12.48元，實際得款247583.24元。而在同一天，張如江到另一證券公司賣出“真空電子”1萬股，每股13.1元，實際得款129942元。由于張如江將其余“真空電子”股票均在另一證券公司報盤賣出，使得深圳上證無法再報盤，深圳上證遂向上海市公安局普陀分局沙洪浜派出所報案。這時朱耀林才向深圳上證講出其真實姓名。深圳上證即要求朱耀林打電話通知張如江前來。隨后，深圳上證工作人員、朱耀林、沙洪浜派出所公安人員同去上海證券交易所。上海證券交易所決定將已賣出的3萬股的股票款、未成交的8萬股“真空電子”股票均劃至深圳上證帳下?；氐缴钲谏献C，張如江也已到達。張如江同深圳上證協(xié)商，同意由深圳上證處理該批股票。12月10日，深圳上證以每股9.09元賣出其余8萬股“真空電子”股票，實際得款721302.4元。綜上，買進11萬股“真空電子”股票共計付出資金1417708.7元，扣除張如江原有資金156702元，深圳上證共墊付資金1261006.7元。以后賣出這11萬股“真空電子”股票共計得款1098827.64元，深圳上證還有162179.06元尚未收回。

    原告遂向上海市普陀區(qū)人民法院起訴，訴稱：其委托朱耀林持原告的磁卡、資金帳戶卡到深圳上證購買1.1萬股“真空電子”股票，由于朱耀林在填寫委托時疏忽，將購買股數(shù)誤填為11萬股，從而造成“紅字委托”。深圳上證以低價拋售，造成經(jīng)濟損失近32萬元，原告直接損失15萬余元?，F(xiàn)要求被告深圳上證賠償原告直接損失，并賠償利息損失。

    被告深圳上證答辯并反訴稱：張如江在資金不足的情況下，盲目填寫委托股數(shù)，導致多購入股票，又私自拋賣，涉嫌套逃公款，侵犯了本部的合法權益，致其蒙受巨大損失。為此，反訴要求張如江賠償損失16.5萬余元。后在審理中表示愿承擔其中6萬元的損失。

    被告朱耀林辯稱：深圳上證不應接受信用委托，也未查驗“三證”。

    「審判

    上海市普陀區(qū)人民法院經(jīng)審理后認為：在證券交易中，客戶與證券商之間是委托關系?？蛻粑匈I賣證券，必須保證持有足夠的資金或證券，證券商必須忠實地在客戶的授權范圍內(nèi)買賣證券。朱耀林委托買進股票的數(shù)額，超過了資金額度，造成“紅字委托”，是造成本案糾紛的主要原因，朱耀林應承擔主要責任。深圳上證按照朱耀林所填寫的委托書的要求全面履行了義務，但沒有查驗“三證”，對造成本案糾紛也有一定的過錯，應承擔相應的責任。本案的“紅字委托”是由于朱耀林疏忽大意造成的，雙方無融資的故意，故本案不存在信用委托（責任編輯注：指投資者暫時難以付清所購股票的全部價款，其中一部分價款需由交易經(jīng)紀人暫為墊付，股票購買者以后償還墊款并付利息的行為）之事。在發(fā)生“紅字委托”后，張如江在其他證券公司拋售“真空電子”股票，顯然有抽逃資金的嫌疑，故深圳上證根據(jù)雙方達成的口頭協(xié)議，賣出尚余8萬股“真空電子”股票的行為，并無不當。至于賣出時恰好處于當時最低價位，這是人們的意志不能左右的股市風險，其后果應由張如江承擔。因朱耀林是受張如江的委托買進股票，發(fā)生“紅字委托”后，朱耀林向張如江匯報了有關情況，張如江也著手處理，故應認定張如江不僅委托朱耀林買進股票，而且追認了朱耀林的超越權的行為，故朱耀林在本案中的一切行為，均由張如江承擔民事責任。至于深圳上證表示自愿承擔一部分損失，因與其應承擔的責任相符，應予準許。依照《中華人民共和國民事訴訟法》第一百二十六條、《中華人民共和國民法通則》第六十三條第二款、第六十六條第一款、第一百零六條第二款的規(guī)定，判決如下：

    一、原告張如江應返還被告深圳經(jīng)濟特區(qū)證券公司上海業(yè)務部墊款1261006.7元，扣除賣出“真空電子”股票11萬股得款1098827.64元、深圳上證自愿承擔的6萬元，張如江應在本判決生效之日起10日內(nèi)給付深圳上證人民幣102179.06元；

    二、對原告張如江的本訴請求不予支持。

    「評析

    本案在審理過程中，對原、被告之間的民事責任的承擔有兩種不同的意見。

    一種意見認為：朱耀林一時疏忽將“11000”寫成“110000”，超出了張如江資金額的10倍，造成事實上的“紅字委托”，這不是其真實意思表示，深圳上證接到股民委托買賣的委托單后，理應按照上海證券交易所的規(guī)定，查對“三證”，然后再向交易場內(nèi)申報，但深圳上證沒有按證券交易規(guī)則行事，直接向交易場內(nèi)申報，造成透支事實的產(chǎn)生，因此，對造成“紅字委托”，深圳上證應負主要責任。

    另一種意見認為，朱耀林在委托單上填寫委托股數(shù)是11萬股，深圳上證按照委托人填寫的委托單向交易場內(nèi)申報，本身沒有過錯，其未按上海證券交易所的規(guī)定查驗三證，只是造成糾紛產(chǎn)生的原因之一，因此，本案的主要責任應由張如江承擔。

第6篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

【關鍵詞】我國民間金融發(fā)展策略選擇

一、我國民間金融發(fā)展中存在的問題

1.民間金融未得到法律的保護

當前我國銀行業(yè)發(fā)展的一個重要問題是缺乏一個合理的體系,中國金融業(yè)形成了高度的壟斷局面和對民間金融的壓制,國有金融機構處于絕對主導地位,雖然對金融業(yè)進行了股權結構多元化、投資主體多樣化的改革,一些中小金融機構如城市商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社等實際上還是準國有金融機構,更多還是官商,而不是金融商人?？梢哉f,在我國,能夠得到法律認可、納入了政府監(jiān)管體系的金融機構,包括農(nóng)村信用社和城市信用社都成了官辦金融的性質,而民營金融機構不能得到法律的認可。農(nóng)村合作基金會雖然得到了地方致府的認可,甚至被鄉(xiāng)政府直接控制,但同樣因為沒有獲得監(jiān)管部門的金融業(yè)務許可證而處于不合法地位,最后被作為非法金融組織取締。目前雖已引起重視,但由于缺乏法律保障,民間借貸市場還處于半地下狀態(tài)。由于對農(nóng)村有益、對農(nóng)民有利,我國民間金融始終客觀存在并頑強發(fā)展。又由于完全處于非法的狀態(tài),為高利貸的滋生創(chuàng)造了廣闊的空間和肥沃的土壤,其結果是不利于農(nóng)村經(jīng)濟的健康發(fā)展。

2.民間金融潛伏著金融風險,容易滋生個人非法金融問題

民間金融組織盡管逐步形成了與運行特點相適應的內(nèi)部管理體系,但由于資金來源和運用的巨大局限性,使資金鏈斷裂的可能性非常高。脫離法規(guī)和政府部門的保護,其合法的風險控制手段也比較有限。一旦風險失控,少數(shù)實際控制人會為其小團體或個人的利益鋌而走險,進一步擴大風險或直接從事犯罪活動,從而嚴重傷害其他參與人的利益。民間金融機構的“地下性”,決定了其處于白色和黑色之間的灰色地帶。其所處的特殊地帶,決定了民間金融機構很容易與“黑色”產(chǎn)生某種聯(lián)系。有一些人利用民間金融機構的不透明性從事詐騙活動;還有一些民間金融機構與地下經(jīng)濟關系密切,甚至被犯罪分子用于洗錢,刺激了地下經(jīng)濟和犯罪活動;更有一些民間金融機構與黑社會勾結,干擾了正常的社會秩序。

3.民間金融容易產(chǎn)生經(jīng)濟糾紛

民間金融雖然一直比較活躍,但不具備合法地位,無法實現(xiàn)規(guī)范發(fā)展,是一種建立在“哥倆好”的非制度信任上的,且相當部分的民間借貸仍然采取了口頭約定等簡單形式,利率普遍較高,其粗陋的形式與較高的利率,既制約了資金需求,也成為眾多法律糾紛的根源。由于民間金融特別是民間借貸,大多是一種關系型的借貸方式,還款的激勵約束機制沒有得到硬化,當債務人預計到其違約收益遠遠高于其社會信用喪失的成本時,道德風險就會產(chǎn)生。許多無序的民間融資導致大量糾紛(如合同糾紛、利率糾紛、擔保糾紛和借據(jù)糾紛等)。民間借貸大多以借款人的信譽為基礎,借貸關系的締結少有抵押擔保,債權入對借款人的償債行為缺乏足夠的把握和制約能力。

4.民間金融對政府的宏觀調控活動產(chǎn)生影響

民間金融一定程度上會干擾政府的貨幣政策,擾亂正常金融秩序,政府的宏觀調控目標由于民間金融的影響可能難以實現(xiàn)。例如人民銀行正減少貨幣供給量,提高了再貼現(xiàn)率。正規(guī)金融機構的利率也相應提高,而民間金融并未提高利率,于是正規(guī)金融提供的資金減少了,而民間金融提供的資金卻增加了。一些民間金融機構從一開始就有先天的痼疾,脫離了中央銀行的監(jiān)管,業(yè)務經(jīng)營存在不規(guī)范,如高息攬存,盲目貸款。正規(guī)金融機構的資金價格由國家確定,而民間借貸的利率是雙方自發(fā)商定,兩種定價方法存在天然矛盾。且民間借貸大都是在資金需求迫切,銀行無法解決的情況下發(fā)生,基本上是一個賣方市場,利率水平通?；?民間借貸形成的貨幣流量也難以預測和控制。

二、規(guī)范民間金融發(fā)展

1.盡快建立健全與民間金融相關的法律法規(guī)

應按照當前社會經(jīng)濟發(fā)展狀況適當修改1998年6月30國務院頒布施行的《非法金融機構和非法金融業(yè)務活動取締辦法》,建議國家各級立法和規(guī)章制度的制定部門,要按照職責權限,在深入調查研究的基礎上,完善有關法律和規(guī)章制度,進一步細化和明確界定合法與違法的界限,賦予民間融資合法的法律地位,并通過法律保護合約雙方的合法權益,以保證民間金融有合理的生存和發(fā)展空間。

2.規(guī)范民間金融,將民間金融納入金融監(jiān)管范圍

加強民間金融監(jiān)管,是在金融市場運作中保證民間金融機構安全和提高資產(chǎn)質量的內(nèi)在要求。要使民間金融活而不亂,實現(xiàn)發(fā)展、效率、穩(wěn)定三者的最優(yōu)結合,監(jiān)管方式的科學化和調控方式的靈活有效是最為關鍵的一環(huán)。政府在對民間金融監(jiān)管中應該擺正自身的位置,以引導、監(jiān)控為己任,而不是對其進行過多的干預。曾經(jīng)在廣大農(nóng)村興盛的農(nóng)村合作基金會衰敗的一個主要原因就是政府進行了過多的行政干預。前車之鑒應引以為戒。作為政府,要從完善法律、制度、政策人手,在嚴格市場準入條件、提高準備金率和資金充足率及實行風險責任自負的情況下,引導和鼓勵民營的小額信貸銀行、合作銀行、私人銀行等多種形式的民間金融健康發(fā)展,達到合法、公開、規(guī)范,并納入到金融體系中加以監(jiān)管,以增加金融服務供給。

第7篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

一、充分認識做好企業(yè)法律風險防范管理工作的重大意義

近年來，各企業(yè)按照科學發(fā)展觀的要求，圍繞實現(xiàn)又好又快發(fā)展，高度重視并不斷加強法律風險防范管理工作，在認識上更加清晰深刻，在措施上更加具體明確，在效果上更加顯著有效。

隨著社會主義法制建設的不斷完善，企業(yè)的經(jīng)營行為都要受到法律法規(guī)的約束。同時，隨著市場經(jīng)濟的不斷發(fā)展和全球經(jīng)濟一體化步伐的不斷加快，企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營活動中，面臨的外部環(huán)境越來越復雜，面臨的風險不斷增多，經(jīng)濟糾紛時有發(fā)生，有些對企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營造成了嚴重影響，對國有資產(chǎn)的安全構成了直接威脅。這些情況表明，法律風險已經(jīng)成為企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營中的主要風險之一，企業(yè)法律風險防范管理問題也已成為企業(yè)經(jīng)營和發(fā)展中所必須解決的問題。

企業(yè)法律風險是客觀存在的。在法律風險面前，企業(yè)并不是只能束手無策、被動防御、事后救濟，而是完全可以有所作為，是可以通過采取有效的制度和措施加以防范、管理、控制的。做好企業(yè)法律風險防范管理工作是企業(yè)實現(xiàn)自身科學發(fā)展的需要、是深化國有資產(chǎn)監(jiān)督管理體制改革的需要、是提升應對金融危機能力的需要。各企業(yè)要充分認識做好法律風險防范管理工作的重大意義，切實增強工作的責任感、緊迫感，進一步強化風險意識，不斷規(guī)范經(jīng)營行為，積極維護合法權益，加快完善防范管理措施，為企業(yè)實現(xiàn)科學發(fā)展提供堅實的法律保障。

二、做好法律風險防范管理工作的指導思想、基本原則和主要任務

（一）指導思想

做好企業(yè)法律風險防范管理工作必須以科學發(fā)展觀為指導，圍繞實現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營總體戰(zhàn)略和發(fā)展目標，緊緊依附企業(yè)經(jīng)營管理具體活動和業(yè)務，從企業(yè)所面臨的經(jīng)濟環(huán)境出發(fā)，積極借鑒國內(nèi)外企業(yè)的成功做法，以實行全面合同管理為核心基礎工作，以建立健全“目標明確、體系完備、防控并重、響應迅速、保障到位”的法律風險防范管理機制為方向，著重強化關鍵環(huán)節(jié)和重點業(yè)務中的法律風險防范管理工作，培育良好的風險意識和合規(guī)文化，保障企業(yè)實現(xiàn)又好又快發(fā)展，實現(xiàn)國有資產(chǎn)的保值增值。

（二）基本原則

一是充分遵守法律法規(guī)政策的原則。企業(yè)的所有經(jīng)營活動在一定意義上都屬于法律行為的范疇，企業(yè)面臨的風險在一定意義上都是法律風險。企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中，首先要充分遵守法律法規(guī)和政策規(guī)定，執(zhí)行、落實國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構的規(guī)定，杜絕、避免因企業(yè)自己違法、違約可能承擔的法律責任，使企業(yè)遭受損失；同時也要避免因企業(yè)防范不足而受到違約、違法及犯罪行為的侵害，使企業(yè)遭受損失。

二是管理風險的原則。企業(yè)在對法律風險進行積極預防的基礎上，應更加注重對法律風險的主動管理，善于通過對風險進行分析、評估、判斷，從源頭上找到產(chǎn)生法律風險的源點和環(huán)節(jié)，不僅采取有效措施預防風險的發(fā)生，而且善于從風險中尋找機遇，促進企業(yè)更好地發(fā)展。

三是做好防控關鍵環(huán)節(jié)和重點業(yè)務中風險的原則。企業(yè)要從自身實際出發(fā)，建立健全覆蓋企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營管理全過程和所有業(yè)務的法律風險防范管理體系，突出做好關鍵環(huán)節(jié)和重點業(yè)務的法律風險防控工作，形成有效、具體的制度、措施和機制。

四是以企業(yè)為主的原則。企業(yè)是做好法律風險防范管理工作的主體，鼓勵和倡導企業(yè)借鑒國內(nèi)外在法律風險防范管理方面的成功做法，創(chuàng)新工作思路和措施，結合企業(yè)實際情況，因企制宜，把法律風險防范管理工作提高到更高水平，進而形成以企業(yè)為主體、國資監(jiān)管機構指導、社會中介機構提供專業(yè)服務的“三位一體”法律風險防范管理工作格局。

（三）主要任務

一是促進企業(yè)全面貫徹法律法規(guī)，更好地守法經(jīng)營。使企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營活動中更好地自覺貫徹國家法律法規(guī)和政策，守法經(jīng)營，防止因非主觀故意而觸犯法律受到制裁的事情發(fā)生。同時，充分運用法律規(guī)則，有效維護企業(yè)利益。在企業(yè)的合法權益受到不法侵害時，能夠及時采取有效的應對措施，減小對企業(yè)經(jīng)營發(fā)展的不利影響。

二是促進企業(yè)科學管理，更好地實現(xiàn)經(jīng)營目標。在企業(yè)經(jīng)營管理的重大決策、擔保、財務、投資、并購、產(chǎn)品生產(chǎn)、知識產(chǎn)權保護、人力資源管理等各項業(yè)務中，要全方位、全過程加強法律風險防范管理，實現(xiàn)法律風險防范管理工作與企業(yè)的整體發(fā)展戰(zhàn)略的完全有效對接，進一步提高經(jīng)營管理水平，為企業(yè)更好地實現(xiàn)經(jīng)營目標提供充分的有效保障。

三是促進企業(yè)完善防控措施，更好地防止損失事件發(fā)生。加強法律風險信息的收集管理，及時開展風險評估和預警。在此基礎上，根據(jù)企業(yè)自身條件和外部環(huán)境，圍繞發(fā)展戰(zhàn)略，采取相應策略，制定完善防控措施，盡最大可能防止損失事件的發(fā)生。

四是促進企業(yè)有效解決經(jīng)濟糾紛，更好地維護自身利益。超前做好相關工作，在發(fā)生經(jīng)濟糾紛時，采取和解、調解、仲裁、法律訴訟等方式予以解決，在必要的時候堅決通過訴訟維護自身合法權益。

三、法律風險防范管理工作的基本流程

防范管理法律風險的基本流程是：

（一）收集風險管理初始信息。企業(yè)應當結合不同發(fā)展階段和業(yè)務拓展情況，全面、系統(tǒng)、持續(xù)地收集與風險變化相關的信息。

（二）進行風險評估。根據(jù)設定的目標，及時進行風險評估，按照風險發(fā)生的可能性及其影響程度等，對識別的風險進行分析和排序，確定關注重點和優(yōu)先防控的風險。

（三）制定風險管理策略。根據(jù)風險分析的結果，結合風險承受度，權衡風險與收益，確定風險承擔、風險規(guī)避、風險轉移、風險轉換、風險對沖、風險補償、風險控制等應對策略。

（四）提出和實施風險管理解決方案。綜合運用各種風險控制措施，提出和實施風險管理解決方案。

（五）風險管理的監(jiān)督與改進。企業(yè)應以重大風險、重大事件和重大決策、重要管理及業(yè)務流程為重點，對風險管理信息收集、風險評估、風險管理策略、關鍵控制活動及風險管理解決方案的實施情況進行監(jiān)督，采取各種方法對風險管理的有效性進行檢驗，根據(jù)變化情況和存在的缺陷進行改進。

四、法律風險防范管理工作的關鍵環(huán)節(jié)和重點內(nèi)容

法律風險存在于企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的全過程和各個環(huán)節(jié)。按照可能對企業(yè)產(chǎn)生不利影響由大到小的程度，可以將法律風險分為特別防范管理、重點防范管理、加強防范管理的“三類”法律風險。企業(yè)在加強全面法律風險防范管理的過程中，應突出做好生產(chǎn)經(jīng)營中關鍵環(huán)節(jié)和重點業(yè)務的法律風險防范管理工作。從目前企業(yè)的總體情況看，應突出做好12項具體關鍵環(huán)節(jié)和重點業(yè)務中的法律風險防范管理工作。同時，由于企業(yè)的具體情況不同，可以從實際出發(fā)進行調整、補充。

（一）應特別防范管理的法律風險

1、重大決策中法律風險的防范管理

（1）重大決策的范圍要明確。要切實做好重大事項決策、重要干部任免、重要項目安排、大額資金使用等“三重一大”事項的決策，把戰(zhàn)略規(guī)劃、重大投資、擔保、轉讓重大財產(chǎn)、資產(chǎn)抵押和質押、重要資產(chǎn)租賃、大額資金使用、改制重組等納入重大決策的范圍。

（2）做出重大決策的主體要合法。要按照法律法規(guī)和我市關于市直企業(yè)董事會、總經(jīng)理工作細則的規(guī)定，明確和規(guī)范股東會、董事會、經(jīng)理層的和決策事項和決策權限。

（3）重大決策的程序要規(guī)范。要建立和落實重大決策的議事規(guī)則和決策程序，完善法律評估論證的機制和制度，并認真組織實施。屬于國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構權限的，要報經(jīng)批準。

（4）重大責任追究制度要健全。按照“誰決策，誰負責”的原則，制定責任追究的具體辦法。

2、擔保中法律風險的防范管理

（作為擔保人時）

（5）被擔保人的資格要合法。企業(yè)在提供擔保時，被擔保人要符合法律法規(guī)和國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構關于被擔保人條件的有關規(guī)定。

（6）擔保決策的做出要符合規(guī)定程序。擔保決策要由法律法規(guī)和公司章程規(guī)定的機構，按照規(guī)定的程序做出。

（7）擔保額度要在限額之內(nèi)。擔保額度要符合法律法規(guī)和國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構的規(guī)定。

（8）提供擔保應有反擔保。企業(yè)提供擔保時，應當要求被擔保人或第三人向其提供合法有效的反擔保。

（9）落實擔保的有關管理規(guī)定。企業(yè)要加強擔保的基礎管理工作，做好擔保信息收集、匯總、分析，開展擔保監(jiān)督檢查，按照有關規(guī)定向國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構報告擔保情況。

（作為債權人時）

（10）審查擔保人主體的合法性。擔保人不能是法律法規(guī)禁止的機構和單位。

（11）審查抵押財產(chǎn)的合法性。運用各種調查手段，審查抵押財產(chǎn)是否為法律禁止和限制流通物、抵押人對抵押物是否擁有所有權、抵押物是否設置過抵押或被依法查封、是否不能變賣等，明確抵押財產(chǎn)的合法性。

（12）審查抵押財產(chǎn)的真實性。通過審查抵押財產(chǎn)是否真正為抵押人占有及控制、有沒有其他法律負擔、有沒有設置過抵押、抵押價值有沒有超過抵押財產(chǎn)自身的價值等，明確抵押財產(chǎn)的真實性。

（13）審查抵押財產(chǎn)的變現(xiàn)能力。要確保抵押財產(chǎn)的變賣能力，一般不要接受變現(xiàn)難度大的財產(chǎn)。

（14）謹慎選擇擔保方式。根據(jù)企業(yè)具體情況，選擇保證、抵押、質押、留置、定金等具體擔保方式，選擇一般保證、連帶責任保證等保證方式，并切實辦好相關法律手續(xù)、簽訂書面合同及進行公證等。

3、企業(yè)財務管理中法律風險的防范管理

（15）企業(yè)財務管理工作要嚴格執(zhí)行國家法律法規(guī)和政策。要嚴格執(zhí)行《會計法》、《企業(yè)財務通則》、《企業(yè)會計準則》和企業(yè)財務行為有關主管部門的具體政策規(guī)定。

（16）實施不相容職務分離控制。要全面系統(tǒng)地分析、梳理業(yè)務流程中所涉及的不相容職務，實施相應的分離措施，形成各司其職、各負其責、相互制約的工作機制。

（17）實施授權審批控制。要根據(jù)常規(guī)授權和特別授權的規(guī)定，編制常規(guī)授權的權限指引，明確各崗位辦理業(yè)務和事項的權限范圍、審批程序和相應責任。

（18）實施會計系統(tǒng)控制。要嚴格執(zhí)行國家統(tǒng)一的會計準則制度，加強會計基礎工作，明確會計憑證、會計賬簿和財務會計報告的處理程序，保證會計資料真實完整，按規(guī)定及時向有關部門和國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構報送財務數(shù)據(jù)。

（19）實施財產(chǎn)保護控制。要建立財產(chǎn)日常管理制度和定期清查制度，采取財產(chǎn)記錄、實物保管、定期盤點、賬實核對等措施，確保財產(chǎn)安全。

（20）實施預算控制。要實施全面預算管理制度，明確在預算管理中的職責權限，規(guī)范預算的編制、審定、下達和執(zhí)行程序，強化預算約束。

（21）實施運營分析控制。要建立運營情況分析制度，綜合運用生產(chǎn)、購銷、投資、籌資、財務等方面的信息，通過因素分析、對比分析、趨勢分析等方法，定期開展運營情況分析，發(fā)現(xiàn)存在的問題，及時查明原因并加以改進。

（22）實施績效考評控制。要建立和實施績效考評制度，科學設置考核指標體系，對企業(yè)內(nèi)部各責任單位和全體員工的業(yè)績進行定期考核和客觀評價，將考評結果作為確定員工薪酬以及職務晉升、評優(yōu)、降級、調崗、辭退等的依據(jù)。

（23）建設高素質的財務管理人員隊伍。要制定和實施有利于企業(yè)科學發(fā)展的財務管理人員的人力資源政策，將職業(yè)道德修養(yǎng)和專業(yè)能力作為選拔和聘用財務管理人員的重要標準，切實加強財務管理人員培訓和繼續(xù)教育，不斷提升財務管理人員素質。

4、合同中法律風險的防范管理

（24）把合同作為企業(yè)經(jīng)營活動中最基本的法律文件。要積極實現(xiàn)全面合同管理，建立完善合同審核審查、監(jiān)督檢查、糾紛預警等合同管理工作制度。

（25）建立完善的合同管理系統(tǒng)。要推進統(tǒng)一授權、分工負責、歸口把關的合同管理體系的建設。規(guī)范合同審查程序、標準，推行合同示范文本，提高合同審查質量。進一步強化合同集中統(tǒng)一管理，加大對重要合同的法律審核力度，加強對合同履行的監(jiān)管，及時發(fā)現(xiàn)和解決存在的問題。

（26）發(fā)揮企業(yè)法律事務機構的作用。對重要合同法律事務機構應先期介入、全過程參與，充分發(fā)揮好把關和服務功能。

（二）應重點防范管理的法律風險

5、戰(zhàn)略規(guī)劃中法律風險的防范管理

（27）戰(zhàn)略規(guī)劃要符合政策。戰(zhàn)略規(guī)劃要符合國家、省、市的發(fā)展規(guī)劃和產(chǎn)業(yè)政策，符合國有經(jīng)濟布局和結構的戰(zhàn)略性調整方向，突出主業(yè)、提升企業(yè)核心競爭力。

6、生產(chǎn)經(jīng)營中法律風險的防范管理

（28）確保產(chǎn)品質量。要嚴格遵守《產(chǎn)品質量法》等法律法規(guī)，建立健全產(chǎn)品質量管理制度，嚴格實施崗位質量規(guī)范、質量責任以及相應的考核辦法，確保產(chǎn)品符合國家標準和行業(yè)標準。

（29）實現(xiàn)清潔生產(chǎn)。要貫徹執(zhí)行《環(huán)境保護法》、《水資源防治法》、《大氣污染防治法》等法律法規(guī)和國家環(huán)保政策，依法開展環(huán)境影響評價工作，推進節(jié)能減排，促進發(fā)展方式轉變。

（30）落實安全生產(chǎn)責任制。要按照《安全生產(chǎn)法》等法律法規(guī)的規(guī)定，加強安全生產(chǎn)管理，消除安全隱患，杜絕或減少安全事故的發(fā)生。同時，要加強安全教育，采取有效措施保障職工人身安全。

7、投資中法律風險的防范管理

（31）充分掌握投資環(huán)境情況。要充分了解和掌握投資所在地的政治經(jīng)濟、法律法規(guī)、人文環(huán)境、資源狀況、風俗習慣、行業(yè)規(guī)范等情況。

（32）對投資方案進行充分論證。要對投資的前景、可行性等問題進行充分論證，確保實現(xiàn)投資目的。

（33）加強對投資實施情況的監(jiān)督。采取有效措施，對投資項目實施情況進行動態(tài)監(jiān)督管理。

8、并購重組中的法律風險防范管理

（34）要符合政策和規(guī)定。并購行為要符合目標企業(yè)所在地的產(chǎn)業(yè)政策和有關規(guī)定，避免發(fā)生市場準入障礙的法律風險。

（35）對目標企業(yè)進行充分調查。對目標企業(yè)的產(chǎn)權、資產(chǎn)、債務、擔保、稅費、職工安置、企業(yè)文化、法律糾紛等相關情況進行審慎的調查，防止目標企業(yè)的資產(chǎn)存在瑕疵、存在較大或有負債、產(chǎn)權（股權）存在爭議、欠繳稅費、財務報表虛假或對重大事項虛假陳述、商業(yè)秘密泄露、高管違反競業(yè)禁止或忠實義務以及存在市場準入障礙等法律風險。

（36）精心設計并購的法律文本。要合理選擇采用協(xié)議收購或者要約收購的方式，科學細致設計并購的相關法律文本，通過各種條款、約定或措施保障并購的順利實施。

（37）做好報批或信息披露工作。要按照有關規(guī)定辦理并購的相關審批、核準或者備案手續(xù)，保障并購行為的合法有效。同時，要按照有關規(guī)定，做好并購的信息披露或者報告工作。

9、知識產(chǎn)權保護中法律風險的防范管理

（38）依法保護知識產(chǎn)權。樹立知識產(chǎn)權保護意識，加強知識產(chǎn)權保護措施，及時申請商標、專利注冊，規(guī)避商標被搶注和專利侵權案件的發(fā)生，依法維護權益。

（39）規(guī)范知識產(chǎn)權使用制度。規(guī)范知識產(chǎn)權的使用、許可使用等制度，使自身知識產(chǎn)權的價值得到實現(xiàn)。

（40）完善商業(yè)秘密保護制度和措施。要加強企業(yè)商業(yè)秘密保護力度，制定并落實商業(yè)秘密保護制度，與員工簽訂保密協(xié)議和競業(yè)禁止條款，防止和避免商業(yè)秘密泄露。

（41）防范知識產(chǎn)權被侵犯。完善市場監(jiān)控等手段，及時發(fā)現(xiàn)和處理侵犯自身知識產(chǎn)權的行為，采用各種有效法律救濟途徑和手段維護自身的合法權益。

10、授權過程中法律風險的防范管理

（42）建立完善授權制度。要編制授權的權限指引，明確重要業(yè)務企業(yè)內(nèi)部的授權范圍、權限及類型，明確企業(yè)外部業(yè)務代表和的授權范圍、權限及時限。

（43）授權的程序要規(guī)范。要嚴格按照規(guī)定的程序進行授權。

（44）明確授權的責任。授權要明確責任，做到權責利相結合，對在授權中可能存在的超越權限、違反規(guī)定程序、造成重大損失的行為，制定責任追究的具體辦法。

（45）對授權進行監(jiān)督。要做到有授權有監(jiān)督，建立完善授權監(jiān)督約束機制。

（三）應加強防范管理的法律風險

11、企業(yè)設立中法律風險的防范管理

（46）簽訂規(guī)范的書面設立協(xié)議。公司設立時，應遵守公司法和工商行政管理的有關規(guī)定。發(fā)起人應簽訂規(guī)范的書面設立協(xié)議，明確設立過程中的責任劃分，防止因缺少書面協(xié)議或約定不當引起糾紛。

（47）起草公司章程。公司章程是公司成立的必備法律文件，公司章程的起草必須依法進行，其內(nèi)容不得與法律法規(guī)相抵觸，并必須經(jīng)所有發(fā)起人同意。

（48）出資到位。公司注冊資金要嚴格按照《公司法》和公司章程的規(guī)定來進行。以貨幣出資的，應當將貨幣出資足額存入指定賬戶；以非貨幣出資的，應確定相應的價值，并依法辦理其財產(chǎn)權的轉移登記手續(xù)。

（49）及時辦理有關登記。公司設立時，應及時到工商行政管理、稅務等登記主管部門辦理登記手續(xù)，取得企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照。

12、人力資源管理中法律風險的防范管理

（50）嚴格遵守《勞動合同法》和人力資源方面的有關政策。要在貫徹《勞動合同法》和人力資源方面的有關政策的基礎上，規(guī)范人力資源管理規(guī)章制度，依法與職工簽訂勞動合同，維護職工合法權益。

五、加強組織領導，把法律風險防范管理工作推向更高水平

（一）加強法制教育。要扎實開展普法工作，不斷加強對企業(yè)法律風險防范管理工作機制和核心理念的宣傳教育，增強全體職工的法律風險防范管理意識，對不同崗位的職工就與企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營管理密切相關的法律法規(guī)進行專門培訓，進一步提高全體職工的素質和能力。

（二）明確工作責任。加強對法律風險防范管理的組織領導，明確工作責任，細化工作流程，共同推動法律風險防范管理工作扎實深入開展。

（三）加強法律事務機構和企業(yè)法律顧問隊伍建設。企業(yè)法律顧問是做好企業(yè)法律風險防范管理工作的專業(yè)隊伍保障，市管企業(yè)應當加強企業(yè)法律顧問隊伍建設。重視企業(yè)法律顧問機構和崗位的設立，落實企業(yè)法律顧問崗位職責；開展有針對性地專業(yè)培訓和人員培養(yǎng)，不斷提高企業(yè)法律顧問執(zhí)業(yè)素質和能力；建立健全激勵約束機制，營造有利于企業(yè)法律顧問充分發(fā)揮作用的用人環(huán)境。

第8篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

集體科技企業(yè)最初的資本來源包括借款、私人儲蓄、上級單位撥款(有些是國有機構、集體企業(yè)的預算外資金)等。90年代初期以前的外部環(huán)境對民營科技企業(yè)還不象目前這樣寬松，企業(yè)注冊為研究所、技術開發(fā)部或公司時，如果有上級主管單位，就可以稱為全民所有制或集體所有制性質的科技企業(yè)，便可以享受企業(yè)營業(yè)所得稅三減三免或兩減兩免的優(yōu)惠政策，而私營企業(yè)則不能獲得這種待遇。因此，絕大多數(shù)集體民營科技企業(yè)不論資金來源如何復雜，初始投資者是誰，多數(shù)被注冊為全民所有制或集體所有制，從而使企業(yè)產(chǎn)權變得模糊不清，給企業(yè)進行股份制改造帶來了一定困難。應該說，在企業(yè)建立初期，明晰產(chǎn)權的問題并不重要，特別是領辦人有一定的權威時，問題也不大，但當企業(yè)發(fā)展到一定程度的時候，就不可避免地會涉及到利益的分配，這就使一些矛盾暴露出來，影響企業(yè)人員的穩(wěn)定和企業(yè)的健康成長。

集體科技企業(yè)由于產(chǎn)權不明晰，近年來引發(fā)出來的一些問題主要有：

第一，企業(yè)行為短期化，缺乏積累的內(nèi)在動力。由于產(chǎn)權不清晰，企業(yè)的投資者與經(jīng)營者對企業(yè)的資產(chǎn)有一種不安全感，著眼于眼前利益，存在不同程度的分光、吃凈現(xiàn)象；個別的企業(yè)還擔心國家收走企業(yè)的資產(chǎn)，因而把大部分資產(chǎn)轉移到國外。

第二，其經(jīng)營管理機制出現(xiàn)了新的矛盾。民營科技企業(yè)遵循“兩不”“四自”原則，對舊的管理機制進行了一系列大膽改革。但在產(chǎn)權歸屬不清和企業(yè)性質含糊的條件下，一系列新的矛盾又陸續(xù)開始出現(xiàn)，使原來一些靈活的運行機制出現(xiàn)異化。最突出的是相當一批企業(yè)自我約束的機制不能有效地建立起來，管理沒有走上正軌，缺乏規(guī)范健全的規(guī)章制度；相當一批企業(yè)沒有形成比較穩(wěn)固的領導核心，缺乏凝聚力，許多企業(yè)創(chuàng)辦人和總經(jīng)理的權力極大，不能正確處理創(chuàng)辦人與職工關系，經(jīng)營者的權力缺乏有效的監(jiān)督和制約。

第三，出現(xiàn)了一批假集體或假掛靠。由于前幾年各地工商部門堅持創(chuàng)辦集體所有制者必須有主辦和掛靠單位，因而有些人為了取得稅收優(yōu)惠政策，本來是私人投資的企業(yè)，也紛紛掛靠國有單位或戴上“集體”的紅帽子，辦成了集體所有制企業(yè)，使一批名為集體實為私營或個人合伙的科技企業(yè)存在于集體所有制之中。

第四，出現(xiàn)了一批不應有的經(jīng)濟糾紛。近年來，由于產(chǎn)權歸屬不清，民營科技企業(yè)在發(fā)展中出現(xiàn)了許多經(jīng)濟糾紛和案件。

民營科技企業(yè)在發(fā)展中因產(chǎn)權歸屬不清而引發(fā)的經(jīng)濟糾紛和經(jīng)濟案件主要有兩個方面：一類是掛靠或聯(lián)營單位借機侵吞科技企業(yè)財產(chǎn)；另一類是由于產(chǎn)權歸屬不清，造成了一些誤捕和錯判。例如，北京中關村某科技公司，1998年4月成立，國家和集體沒有投入分文，是創(chuàng)辦人借私人的錢起家，創(chuàng)辦時因海淀區(qū)沒有私營企業(yè)，就登記為集體所有制。公司成立后也沒有按集體所有制原則進行管理，因總經(jīng)理經(jīng)營有方，公司成立一年多，技工貿(mào)總收入就達到400多萬元。后因該公司的會計人員舉報說創(chuàng)辦人有貪污行為，就使創(chuàng)辦人被海淀區(qū)檢察院錯捕，結果經(jīng)工商和法院查清情況后無罪釋放。

二、技術創(chuàng)新后勁不足

我國民營科技企業(yè)在90年代初期樹立了“開發(fā)即經(jīng)營”的現(xiàn)代觀念，不斷加大科技投入的力度，在技術創(chuàng)新方面保持了旺盛的活力，從而使企業(yè)在市場競爭中獲得了不斷發(fā)展的動力。1992年以前，民營科技企業(yè)大部分的業(yè)務活動以科技開發(fā)、科技咨詢服務、科技產(chǎn)品貿(mào)易為主。不少民營科技企業(yè)在資金困難的情況下，以貿(mào)易養(yǎng)科技開發(fā)，使科研投入占總收入的比例持續(xù)增加，1993年科技投入曾達到1151％。然而自1993年以來，隨著企業(yè)產(chǎn)業(yè)化與規(guī)?；M程的深入，企業(yè)的“工業(yè)”成分明顯增加，較大規(guī)模的其它生產(chǎn)要素投入增加以及1994年以后受宏觀調控的影響，民營科技企業(yè)投入占總收入的比例逐年下降，從1994年到2000年逐年銳減到277％。

三、管理落后，亟需加強自身建設

多數(shù)的民營科技企業(yè)在創(chuàng)業(yè)初期是靠親朋好友資助、友情聯(lián)合、親緣聯(lián)合才得以發(fā)展的，企業(yè)管理帶有濃厚的家族色彩，多年來一直用血緣和親友關系代替經(jīng)濟發(fā)展所需要的企業(yè)內(nèi)部關系。在一些小型的民營科技企業(yè)中，采用家族管理所占的比重還相當高。以家族為核心形態(tài)的管理模式構成中國民營科技企業(yè)發(fā)展初期的一個共同特征。當民營科技企業(yè)規(guī)模較小時，家族式的管理方式還比較適應，甚至有一定的優(yōu)越性。在企業(yè)面臨全球化的今天，目前西方發(fā)達國家政府也把家族企業(yè)和私人企業(yè)視為解決失業(yè)問題的主要力量，但隨著企業(yè)的迅速崛起和規(guī)模的不斷擴大，家族企業(yè)致命的弱點紛紛暴露出來，家族管理缺乏公平競爭機制，任人唯親和決策上的隨意性必然導致民營科技企業(yè)內(nèi)部管理混亂和無序，從而使企業(yè)競爭力削弱，嚴重阻礙了民營科技企業(yè)科技產(chǎn)業(yè)化的進程，特別是對于已經(jīng)具有一定規(guī)模的企業(yè)來說，科學管理問題是企業(yè)的主要問題。正如遠大公司的總裁所說的那樣：“我一直認為企業(yè)最強的不是它的技術，制度才是決定你這個企業(yè)所有活動的基礎。”而制度以及對制度的執(zhí)行效果體現(xiàn)的就是企業(yè)管理水平。在這方面，許多民營科技企業(yè)是有深刻教訓的。

四、民營科技企業(yè)尚未建立一套有效的激勵機制

經(jīng)過20年的發(fā)展，民營科技企業(yè)的素質結構得到了不斷優(yōu)化，在內(nèi)部管理上完善了內(nèi)部分配機制和社會保障制度，對吸引人才、留住人才、激勵人才起到了一定作用。在薪酬管理方面，許多民營科技企業(yè)借鑒傳統(tǒng)薪酬制度，并嘗試了一些新的讓知識參與資本、參與分配的方式。但總的看來，目前在民營科技企業(yè)薪酬管理中還存在一系列問題。

第一，薪酬結構單一，缺乏一個比較完善的長期激勵機制。目前，我國民營科技企業(yè)大部分實行的是以工資、獎金為主的傳統(tǒng)薪酬制度，薪酬結構單一，這與民營科技企業(yè)現(xiàn)代企業(yè)制度建設步伐相對滯后有關。過去由于所有制問題不能上融資，我國民營科技企業(yè)從總體上還沒有引進股票期權這種薪酬制度作為吸引優(yōu)秀人才和激勵員工參與公司發(fā)展和提升業(yè)績的工具，也缺乏激勵公司員工追求公司長遠利益的經(jīng)營股權分配形式。其他形式的長期激勵機制也很少看到，這就使得我國民營科技企業(yè)薪酬機制的激勵效果不明顯，特別是對經(jīng)理人階層、公司技術骨干，這個問題日益突出。

第二，福利制度方面，目前我國民營科技企業(yè)中尚無固定的令人滿意的福利模式。福利作為薪酬計劃的組成部分，不僅僅是一個“錢”字所能涵蓋的。在很大程度上，福利象征著企業(yè)與員工一定時期內(nèi)的價值取向。據(jù)調查，北京、上海、深圳民營科技企業(yè)的經(jīng)理人普遍對福利現(xiàn)狀表示不滿，但是對于理想的福利模式又沒有統(tǒng)一看法。由此可見，目前我國民營科技企業(yè)尚無固定的令人滿意的福利模式。他們認為與外資企業(yè)相比，中國民營科技企業(yè)在強調個人價值與報酬的平衡方面差距甚大，軟福利、可選式福利、現(xiàn)金福利等歐美企業(yè)流行的福利形式，在我國民營科技企業(yè)中很難看到。

第三，對人力資源的評價標準不科學。民營科技企業(yè)現(xiàn)行評價標準大多數(shù)是學歷、工齡、資歷，沒有實行基于能力的職能工資制，沒有堅持人力資本的增值大于財務資本的增值。民營科技企業(yè)普遍推行的績效評估手段是建立在傳統(tǒng)的經(jīng)驗基礎上，缺乏客觀的評價標準，從而在一定程度上造成了組織效率低下，評估工作的盲目性和非系統(tǒng)性，使設計出來的薪酬制度缺乏激勵作用。

簡單套用傳統(tǒng)的物質激勵方法（如工資收入、獎勵提成、退休金年計劃等）并不適應民營科技企業(yè)的特點和創(chuàng)業(yè)要求。民營科技企業(yè)在激勵機制方面往往存在以下幾點不足：

第一，激勵制度不能幫助員工樹立穩(wěn)定的預期和信心，民營科技企業(yè)的員工大都缺乏安全感和穩(wěn)定感。盡管不少企業(yè)已經(jīng)建立了養(yǎng)老保險、醫(yī)療保險等生活保障制度，但員工總是對未享受到的收入待遇缺少信任，產(chǎn)生出激勵制度“成文多、實施少”的抱怨。

第二，競爭性工資成本高，不適應高科技企業(yè)的創(chuàng)業(yè)特點。在民營科技企業(yè)發(fā)展中，面臨的兩難選擇在于：如果采用競爭性的工資制度，就會導致創(chuàng)業(yè)成本過高，增大經(jīng)營風險；而拒絕競爭性的工資安排，又無法吸引到優(yōu)秀的軟件開發(fā)、工程管理和市場營銷人才，致使企業(yè)后勁乏力。

第三，決策者在現(xiàn)階段拔高了員工的需求層次。很多民營科技企業(yè)的負責人都有很高的理念和抱負，他們希望通過企業(yè)文化或語錄等方式，增強企業(yè)的凝聚力，激勵員工創(chuàng)業(yè)。一般說來這些精神、文化的激勵是當物質激勵得到滿足、企業(yè)組織結構步入正規(guī)化之后才能發(fā)揮較大的作用；而當企業(yè)處于成長階段，以績效為基礎的加薪、獎勵以及其他物質刺激在決定員工積極性方面仍起著基礎性作用。

第9篇：公司股權經(jīng)濟糾紛范文

【關鍵詞】私募股權 投資基金 云南省

私募股權投資（Private　Equity，簡稱為PE），是通過私募形式募集的資金，對私有企業(yè)，即非上市企業(yè)進行的權益性投資，推動非上市企業(yè)價值增長，最終通過上市、并購、管理層回購、股權置換等方式退出的一種投資行為。隨著我國經(jīng)濟的快速發(fā)展和資本市場的逐步完善，中國私募股權投資基金也得到了快速發(fā)展，它為有潛力的優(yōu)質企業(yè)提供資金支持，幫助企業(yè)完善自身財務狀況，為企業(yè)提供更好的發(fā)展機會。更重要的是增加就業(yè)機會，為投資者提供更高的回報，幫助未上市企業(yè)上市。

一、云南省私募股權投資基金發(fā)展情況

2010年11月6日“2010首屆滇池泛亞股權投資高峰會”，峰會同期舉行的“滇池泛亞風險資本―項目對接會”，旨在為昆明市快速成長和有融資、改制上市、并購重組等需求的企業(yè)與國際私募股權資本搭建投融資對接平臺，幫助解決云南省企業(yè)的融資困境。

2011年11月16日“2011（第二屆）滇池泛亞股權投資高峰會暨云南特色優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)與國際資本對接會”在昆明開幕。在兩天的會期內(nèi)，來自海內(nèi)外的100多家私募股權投資機構將與云南的優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)對接，尋找投資項目。

二、云南省發(fā)展私募股權投資的SWOT分析

云南省近幾年經(jīng)濟保持快速發(fā)展勢頭，呈現(xiàn)勃勃生機。云南省無論對工業(yè)、農(nóng)業(yè)、高新技術產(chǎn)業(yè)還是旅游業(yè)的發(fā)展都急需資金。然而，云南省的私募股權投資基金的發(fā)展仍處于起步摸索階段，資金并沒有完全利用，這對于云南省這樣的經(jīng)濟欠發(fā)達地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展是極其不利的。因此，發(fā)展云南省的私募股權投資基金，對于云南省實現(xiàn)其經(jīng)濟發(fā)展目標是極其有意義的。

（一）優(yōu)勢

1.經(jīng)濟環(huán)境

從上圖可以看出，云南省經(jīng)濟保持了穩(wěn)健的增長速度。近幾年來云南省工業(yè)經(jīng)濟增長、固定資產(chǎn)投資增長、城鄉(xiāng)居民收入增長以及信貸投放增長明顯加快。并且在我國加入WTO后，云南省對新加坡、香港、臺灣、韓國、美國等主要傳統(tǒng)市場出口仍保持較快增長。云南省具有豐富的資源優(yōu)勢和加快發(fā)展的物質條件。在此經(jīng)濟基礎上，加快發(fā)展私募股權投資基金，能夠促進云南省產(chǎn)權升級、解決中小企業(yè)融資困難的問題，更能優(yōu)化資金的配置。

2.政策環(huán)境

人大重新修改實施的《中華人民共和國合伙企業(yè)法》，為成立私募股權投資基金法律掃除了障礙，主要解決兩個方面的問題：一是設立了法律框架，降低了投資者的風險；二是明確了合伙企業(yè)所得稅的征收原則，避免雙重征稅的問題。

云南省昆明市政府出臺了《昆明市創(chuàng)業(yè)投資引導基金管理暫行辦法》、《關于促進股權投資基金發(fā)展的若干意見》、《昆明市股權投資基金業(yè)務管理暫行辦法》、《昆明市鼓勵和引導股權投資基金業(yè)務發(fā)展實施細則》和《引入外匯資本投資昆明社會經(jīng)濟建設的相關意見》等相關政策管理辦法。云南積極鼓勵私募股權投資發(fā)展，為吸引更多的海內(nèi)外私募股權資金到云南投資，云南省還成立了私募股權投資的政府引導資金。2011年8月1日開始施行《云南省股權投資基金備案管理試行辦法》。2011年5月，云南省股權投資發(fā)展中心和云南股權投資基金協(xié)會成立；同年8月，云南省政府辦公廳印發(fā)了《關于大力發(fā)展股權投資基金的意見》，構建了云南省超常規(guī)發(fā)展股權投資基金的基礎性制度。

3.投資環(huán)境

云南省積極打造融資平臺，積極組織參加經(jīng)濟類的洽談會，如2006年云南省商務廳外經(jīng)處在緬甸仰光組織舉辦“中國云南―緬甸經(jīng)濟合作企業(yè)洽談會”以及為推進區(qū)域經(jīng)濟合作云南參與“第六屆泛珠洽談會”等。

近幾年來，云南省積極改善投資環(huán)境，主要包括兩個方面：在政策上放寬外來資金的限制，如經(jīng)營范圍和投資方式不受限制；為外來投資者提供高效優(yōu)質的服務，如取消一批政府部門行政審批的項目和事項、對外來投資企業(yè)實行跟蹤服務責任制、完善投訴以及減少對外來投資企業(yè)的各種檢查。

（二）劣勢

1.法律法規(guī)不健全

企業(yè)要開展私募股權投資基金業(yè)務，涉及中國證券監(jiān)督管理委員會、中國人民銀行、財政部、商務部、稅務局以及工商局等多個部門。由于各個部門均制定各自管轄內(nèi)的規(guī)章政策條款，這導致了對私募股權投資基金監(jiān)管的混亂，使私募股權投資基金的投資者積極性受挫，更阻礙了私募股權投資基金的發(fā)展。

2.人才儲備不夠

與其他地區(qū)相比，云南省私募股權投資基金的發(fā)展處于摸索階段，其專業(yè)人才極其匱乏。私募股權投資基金投資的專業(yè)性使得其需要具有扎實投資知識、投資管理經(jīng)驗豐富的專業(yè)人才，要善于對企業(yè)前景、財務情況進行分析。若管理人員缺乏專業(yè)知識反而進行盲目投資，則會使投資者的權利受到威脅，因此必須采用多種方式手段來提高管理水平。

（三）機會

云南自西部大開發(fā)戰(zhàn)略以來，全省經(jīng)濟結構調整步伐加快。煙草產(chǎn)業(yè)實施名牌戰(zhàn)略；電力產(chǎn)業(yè)發(fā)展加快，實施“西電東送”工程邁出實質性步伐；生物資源開發(fā)創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)發(fā)展勢頭強勁，花卉及綠色園藝、天然藥物等產(chǎn)業(yè)發(fā)展加快；以有色金屬和磷化工為重點的礦產(chǎn)業(yè)平穩(wěn)發(fā)展；以旅游為龍頭的第三產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展，對全省經(jīng)濟增長起到了重要的拉動作用。

“十二五”期間，國家將對云南省的教育、科研、旅游、能源、交通、環(huán)保、民族文化文化、等領域總計投入4.5萬億元支持云南省“兩強一堡”建設，力爭到2020年將云南省打造為“綠色經(jīng)濟強省、民族文化強省、中國面向西南開放的橋頭堡”。

在實施西部大開發(fā)戰(zhàn)略和“兩強一堡”戰(zhàn)略的指導下，云南省對外開放水平將不斷提高，對外貿(mào)易規(guī)模繼續(xù)擴大，招商引資工作也取得了顯著成效，對外經(jīng)濟工作在促進私募股權投資發(fā)揮出重要作用。

（四）外部競爭

1.國內(nèi)經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)的先天優(yōu)勢已確立

深圳、上海等地區(qū)的私募股權投資基金的發(fā)展已日趨完善，該地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)達，專業(yè)人才配置齊全，對資金的吸引力度大。另外天津市在國家的支持下，正努力在北方建設一個僅次于北京的北方金融中心，這也將吸引國內(nèi)外大量資金在該地區(qū)進行投資。這三個地區(qū)未來將成為中國私募股權投資最繁榮的地區(qū)，同時也將吸引最優(yōu)秀的專業(yè)人才。

2.各省份正爭取私募股權投資資金

國家《關于創(chuàng)業(yè)投資引導基金規(guī)范設立與運作的指導意見》之后，各省市政府積極參與基金的設立，吸引境內(nèi)外的風險投資，私募股權投資機構來本省進行投資。

除了來自深圳、上海以及天津等地區(qū)的競爭，云南省還面臨著來自西南部地區(qū)的其他省市的競爭，如重慶為了發(fā)展私募股權投資基金，早在2008年就出臺了《關于鼓勵股權投資類企業(yè)發(fā)展的意見》。

三、云南省發(fā)展私募股權投資的建議

（一）政府方面

云南省政府可以通過采取措施對私募股權投資基金的發(fā)展進行扶持。

1.擴大投資主體的范圍

在私募股權投資基金的資金募集方面，擴大投資者范圍，除保險公司、信托公司、銀行、證券公司等傳統(tǒng)金融機構投資者，通過一定的優(yōu)惠政策來鼓勵私企、上市公司等非金融機構以及個人參與投資。對于本省發(fā)展私募股權投資基金，政府要給予政策和資金方面的支持。云南省政府可以借鑒天津、上海的私募股權投資基金的發(fā)展政策，適當提高政府出資的比例，發(fā)揮引導和培育作用，這樣由政府引導或者產(chǎn)生的私募股權投資會增多，這將極大地促進云南省私募股權投資基金的發(fā)展。

2.制定法律

通過制訂法律法規(guī)、調整稅收政策、提供補貼、信用擔保以及完善服務等措施來規(guī)范交易制度，創(chuàng)造一個有利于私募股權投資基金發(fā)展的經(jīng)濟與金融環(huán)境。

3.健全私募股權投資股權基金的監(jiān)管體系

通過利用《中華人民共和國合伙企業(yè)法》、《公司法》、《證券法》以及《產(chǎn)業(yè)投資基金管理暫行辦法》等，完善私募股權投資基金的法律法規(guī)體系，更好地監(jiān)管私募股權投資基金的準入、設立、運行和退出等機制。

增強信息披露的準確性和完整性，以保護廣大投資者的利益；降低企業(yè)交易成本，為其交易提供良好條件；檢查投資者投資資格，保護投資者利益，提高被投資企業(yè)的可信度等；為廣大投資者提供優(yōu)惠政策，并引導有發(fā)展前景的中小企業(yè)發(fā)展私募股權投資基金；在稅收方面，一方面切實實行合伙企業(yè)的稅收優(yōu)惠，另一方面云南省政府在合伙企業(yè)法的基礎上在給與一定的稅收鼓勵優(yōu)惠。

4.成立行業(yè)自律組織

盡快成立全國性的關于私募股權投資的行業(yè)自律組織、行業(yè)協(xié)會等，實現(xiàn)該行業(yè)的規(guī)范發(fā)展。通過該自律組織來管理私募股權投資基金的交易活動和投資主體；制定參與投資的投資者應該遵守的準則；處理交易雙方的經(jīng)濟糾紛；組織從業(yè)人員的業(yè)務培訓；教育參與交易的主體遵守法律法規(guī)，對違反相關法律法規(guī)的行為予以處分等。

（二）培育專業(yè)投資人才

私募股權投資是對人才素質要求很高的行業(yè)，不僅要為企業(yè)籌集資金，還要為企業(yè)制定戰(zhàn)略同時提供咨詢，因此云南省要發(fā)展私募股權投資基金，最重要的就是引進和培養(yǎng)一批高素質的專業(yè)人員。從以下兩個方面作出努力：首先，加強與國內(nèi)外風險投資機構的合作交流，引進學習先進的投資管理技術，同時也可以高薪聘請該行業(yè)有豐富經(jīng)驗的高水平的專業(yè)人才；其次，與本省高校聯(lián)合培養(yǎng)專業(yè)人才，也可以建議高校培養(yǎng)跨學科的人才。最后，制訂行業(yè)標準，提高從業(yè)人員進行準入門檻。

參考文獻

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